16 Août 2024

Everest Global plc

( "L'entreprise»)

Issue of £3.5 million of New Convertible Loan Notes

The directors of the Company are pleased to announce that on 15 Août 2024 the Company constituted a loan note instrument pursuant to which the Company may issue up to £50 million loan notes in tranches of integral multiples of £250,000 at any time. Each tranche of loan notes will have an initial term of 3 years from the date of the certificate being issued to the relevant noteholder (the “Loan Note Instrument”). Pursuant to the terms of the Loan Note Instrument the Company has issued 14 unsecured convertible loan notes (“CLNs”) to Surich Real Estate Opportunity Fund SPC (“SPC” or the “Noteholder” respectively) in an aggregate value of £3.5m. The Company will update the market on receipt of the funds which are expected the week ending 23 August 2024. SPC is wholly owned and controlled by Mr Ziwei Peng, Mr Peng is the owner and controller of Golden Nice International Group Limited, which holds a 24.55% interest in the issued share capital of the Company. Given Mr Peng’s holding in the Company, the issue of the CLNs to SPC is a related party transaction for the purposes of Rule 7.3 of the Disclosure Guidance and Transparency Rules.

La Société émet des CLN pour financer ses besoins en fonds de roulement et en dépenses d'investissement pour le moment et afin de travailler à l'exécution de sa stratégie visant à entreprendre une ou plusieurs autres acquisitions d'entreprises (soit des actions, soit des actifs) dans le secteur de la distribution et de la production de boissons. secteur au Royaume-Uni et dans le reste du Europe comme indiqué dans son prospectus daté du 31 Octobre 2023.

Les conditions importantes des instruments de prêt sont :

-          le montant principal total des billets de prêt est limité à 50 millions de livres sterling et ils seront émis en multiples intégraux de 250,000 XNUMX livres sterling ;

-          les billets de prêt émis conformément à l'instrument sur les billets de prêt  ne sont pas garantis;

-          la durée de chaque tranche de bons de prêt est de 3 ans à compter de la date du certificat des bons de prêt concernés ;

-          elles sont convertibles en actions ordinaires de 0.02 £ chacune dans le capital social émis de la Société (« Actions ordinaires ») ;

-          the noteholder will not be able to convert loan notes in the first 12 months from the date of issue of such loan notes;

-          the noteholder will not be able to convert loan notes if in any rolling 12 month period Everest has already issued 20% of its entire issued share capital, unless:

• un prospectus est publié par la Société qui comprend une divulgation faisant référence à la conversion de ces billets de prêt et à l'admission des nouvelles actions ordinaires à la liste officielle de la Financial Conduct Authority et à la négociation sur le marché principal de la Bourse de Londres pour les titres cotésEt
• l'émission de ces nouvelles actions ordinaires n'aura pas pour conséquence que ce porteur de billets, ainsi que toute personne agissant de concert avec lui, détiennent 30 pour cent ou plus des droits de vote de la Société à un moment quelconque ;

-          a noteholder will not be able to convert loan notes to the extent that such noteholder, together with anyone acting in concert with them, will hold 30% or more of the voting rights in Everest,  à moins que les actionnaires indépendants n’aient donné leur accord et que le Takeover Panel n’ait renoncé à l’obligation de faire une offre pour la totalité du capital social émis d’Everest ;

-          the noteholder may request the payment of interest on the anniversary date of the issue of the loan notes to them or request that the interest is rolled up and capitalised;

-          le taux d’intérêt qui sera appliqué aux billets de prêt en cours est de 6 % par an ;

-          le prix de conversion des billets d'emprunt est un prix par action ordinaire de 0.04 £ ;

-          à la fin de la durée de chaque tranche de billets de prêt (ou à toute autre date que la Société notifie par écrit aux porteurs de billets concernés au sujet de cette tranche de billets de prêt), Everest remboursera le montant principal de cette tranche de billets de prêt non converti, plus les intérêts courus, en émettant de nouvelles actions ordinaires ou en espèces (au choix de la Société) ; et

-          les CLN ne peuvent être transférés qu'à une partie approuvée par les administrateurs.

À la date d'aujourd'hui, hors intérêts courus, 254,450 XNUMX £ de billets de prêt convertibles précédemment émis restent en circulation en vertu d'actes de billets de prêt convertibles (tous détenus par Golden Nice International Group Limited, une société détenue à XNUMX % par M. Ziwei Peng), dont les détails sont présentés dans le tableau ci-dessous :

Cette annonce contient des informations privilégiées aux fins de l'article 7 du règlement de l'UE 596/2014 (qui fait partie du droit national britannique conformément à la loi de 2018 sur le retrait de l'Union européenne).

Les administrateurs de la Société acceptent la responsabilité du contenu de cette annonce.

Pour de plus amples informations s'il vous plaît contacter: