En outre concernant l'achèvement de la transaction_Mopani
Mise à jour : 16:16
ANNONCE DES SENS
(l'« Avis » ou l'« Annonce »)
ÉMETTEUR
ZCCM INVESTMENTS HOLDINGS PLC ("ZCCM-IH")
[Incorporé en République de Zambie]
Numéro d'enregistrement de la société : 119540000771
Code de partage : ZCCM-IH
ISIN : ZM0000000037
Autorisé par : Charles Mjumphi - Secrétaire général
COMMANDITAIRE
Stockbrokers Zambie Limitée
[Membre fondateur de la bourse des valeurs de Lusaka]
[Réglementé et autorisé par la Securities and Exchange Commission de Zambie]
Numéro de contact : +260-211-232456
Site Internet : www.sbz.com.zm
APPROBATION
L'avis ou l'annonce sous-titrée a été approuvé par :
je. Bourse de valeurs de Lusaka (« LuSE »)
ii. La Securities and Exchange Commission (« SEC »)
iii. ZCCM-IH Investments Holdings Plc (« ZCCM-IH »)
AVERTISSEMENT DE RISQUE
L'avis ou l'annonce contenu dans les présentes contient des informations qui peuvent être de nature sensible aux prix.
Les investisseurs sont invités à demander l'avis de leur conseiller en investissement,broker, ou tout professionnel dûment agréé par la Securities and Exchange Commission de Zambie pour fournir des conseils en valeurs mobilières.
ÉMIS : 21 mars 2024
ZCCM INVESTISSEMENTS HOLDINGS PLC
[Incorporé en République de Zambie]
Numéro d'enregistrement de la société : 119540000771
Code de partage : ZCCM-IH
ISIN : ZM0000000037
["ZCCM-IH" ou la "Société"]
FIN DE LA TRANSACTION ET RETRAIT DE L'AVERTISSEMENT
1.0 Introduction
Les actionnaires sont renvoyés aux annonces publiées par ZCCM-IH sur le Stock Exchange News Service (« SENS ») de la Lusaka Securities Exchange (« LUSE ») les 10 novembre 2023, 30 novembre 2023, 22 décembre 2023, 1er février 2024 et 23 février. 2024 concernant l'investissement en capital pouvant atteindre 1.1 milliard de dollars américains par International Resources Holding RSC Ltd (« IRH »), par l'intermédiaire de sa filiale en propriété exclusive, Delta Mining Limited (« Delta »), pour une participation de 51 % dans Mopani Copper Mines plc (« MCM") et la formation d'un partenariat stratégique avec ZCCM-IH. L'investissement comprendra 620 millions de dollars américains de nouveaux capitaux propres, jusqu'à 100 millions de dollars américains en règlement de lettres de crédit de tiers existantes et jusqu'à 380 millions de dollars américains de prêts d'actionnaires (la « Transaction »). La Société a diffusé une circulaire de Transaction (la « Circulaire ») le 2 février 2024 intégrant un avis de convocation à l'Assemblée Générale Extraordinaire (« AGE ») pour examiner la Transaction. Le conseil d'administration de ZCCM-IH (le « Conseil ») est heureux de fournir une nouvelle mise à jour concernant la Transaction.
2.0 Paiement de l'engagement de paiement Glencore de 150,000,000 XNUMX XNUMX $ US
La circulaire figurant à l'article 8.21 faisait référence au Glencore Payment Covenant pour le montant de 150 millions de dollars américains à payer à Glencore International AG (« Glencore »). Les 150 millions de dollars américains constituaient une contrepartie partielle pour la dépréciation de la dette de MCM envers Glencore. Afin d'effectuer le paiement à Glencore et de finaliser la transaction, ZCCM-IH a effectué un paiement initial de 15,000,000 135,000,000 XNUMX $ US et a conclu une facilité de prêt avec le gouvernement de la République de Zambie par l'intermédiaire du ministère des Finances et de la Planification nationale (« GRZ »). en vertu duquel le GRZ doit mettre à la disposition de ZCCM-IH un prêt global de XNUMX XNUMX XNUMX USD plus un montant supplémentaire égal aux intérêts globaux que ZCCM-IH est tenu de payer à Glencore en vertu de l'engagement de paiement. Les détails de l’accord sont présentés dans le tableau ci-dessous.
Créancier | Gouvernement de la République de Zambie (Zambie) |
débiteur | ZCCM-IH |
Structure du prêt | Prêt accordé à ZCCM-IH sur une période de 5 ans, progressivement en fonction des dépenses en faveur de Glencore par GRZ |
Détails de la transaction | Règlement du montant à payer par GRZ à Glencore pour le compte de ZCCM IH, contribution à la résolution de la dette due à Glencore par MCM |
Mots clés | · intérêt à zéro pour cent · un moratoire de remboursement de cinq (5) ans. · le GRZ ayant la possibilité de convertir la valeur de son prêt en participation au capital de ZCCM-IH, sous réserve de l'approbation des actionnaires de ZCCM-IH conformément à l'article 10 des règles de cotation de LUSE. |
Montant principal | Conformément à la structure, le principe s'accumulera progressivement (jusqu'à une limite de 135 millions de dollars US plus la valeur des intérêts globaux sur l'engagement de paiement de Glencore.) |
Conditions de paiement | Rembourser de manière trimestrielle égale les dividendes gagnés par MCM sur une période de dix (10) ans après une période de grâce de cinq (5) ans. Comme le laisse entendre le taux d’intérêt, le prêt ne générera aucun intérêt. |
Tenure | 15 ans dont un moratoire initial de 5 ans. |
Entrée en vigueur | 20 Mars 2024 |
Justification de la transaction | Améliorer la capacité de ZCCM-IH à répondre aux besoins de liquidité afin de faciliter l'entrée d'un partenaire stratégique en actions dans MCM. |
ZCCM-IH est consciente que les parties impliquées dans cet accord de prêt entraînent la classification de la transaction comme transaction entre parties liées en vertu de l'article 10 des règles de cotation LuSE. Les actionnaires sont renvoyés à la soumission de la direction de ZCCM-IH lors de l'assemblée générale extraordinaire (« AGE ») concernant le paiement des 150,000,000 15 2024 $, dans laquelle la direction a communiqué que les modalités de paiement entre GRZ et Glencore n'avaient pas encore été finalisées. Il a également été mentionné qu'en raison de la situation financière difficile de MCM, il était impératif que la transaction soit conclue dans les meilleurs délais. Par conséquent, après l'AGE, les négociations entre les parties et les délais serrés ont nécessité la conclusion rapide du prêt afin de réaliser la transaction pour l'entrée de Delta dans MCM, car ce prêt était une condition suspensive. En outre, compte tenu de la complexité de la Transaction et des négociations en cours, les parties ont dû convenir de prolonger la date d'arrêt long du 31 mars 2024 au 9 mars 10, ce qui a exercé une pression supplémentaire sur la situation des flux de trésorerie de MCM. Sur cette base, ZCCM-IH a demandé de toute urgence une dérogation aux exigences des articles XNUMX et XNUMX des règles de cotation de LuSE, pour les raisons exprimées ci-dessus et pour garantir que la transaction pourrait être conclue avec succès avant la date d'échéance convenue. LuSE a accepté d'accorder la dérogation conformément à sa discrétion, comme indiqué dans les règles de cotation. La Bourse a pris en considération l'intérêt du public dans la réalisation de cette Transaction et l'exécution des approbations initiales relatives à la Transaction qui ont été obtenues lors de la dernière AGE par ZCCM-IH auprès de ses actionnaires.
ZCCM-IH tient également à souligner que les conditions du prêt convenu avec GRZ sont favorables à ZCCM-IH. L'intérêt de zéro pour cent et le congé de 5 ans sur le remboursement du prêt minimisent l'impact financier sur ZCCM-IH et sont plus favorables par rapport aux prêts liés au marché dans des conditions de pleine concurrence.
Les actionnaires sont également informés que si le GRZ exerce son option de conversion de la dette en capitaux propres, la conversion sera soumise aux dispositions des sections 9 et 10 des règles de cotation de LuSE et les actionnaires non liés auront la possibilité de voter sur le question lors d’une assemblée des actionnaires.
3.0 Réalisation de la transaction
Le Conseil a le plaisir de confirmer que toutes les Conditions Succursales à l'Opération sont désormais remplies, permettant la réalisation de l'Opération le 20 mars 2024.
En conséquence, la prudence n'est plus requise de la part des actionnaires à ce sujet lorsqu'ils négocient leurs titres et l'avis de mise en garde en vigueur depuis le 10 novembre 2023 est retiré par la présente.
Par ordre du conseil
Charles Mjumphi
Secrétaire de la Société
Publié à Lusaka, Zambie le 21 Mars 2024
| T | +260-211-232456
E | advisory@sbz.com.zm
W | www.sbz.com.zm |
Publié pour la première fois le 21 Mars 2024
RNS peut utiliser votre adresse IP pour confirmer le respect des conditions générales, pour analyser la manière dont vous vous engagez avec les informations contenues dans cette communication et pour partager cette analyse de manière anonyme avec d'autres dans le cadre de nos services commerciaux. Pour plus d'informations sur la façon dont RNS et la Bourse de Londres utilisent les données personnelles que vous nous fournissez, veuillez consulter notre Données privées.