Résultats finaux
Groupe Mincon plc
("Mincon" ou le "Groupe")
Résultats financiers de l’exercice 2023
Mincon Group plc (Euronext : MIO AIM:MCON), groupe d'ingénierie irlandais spécialisé dans la conception, la fabrication, la vente et la maintenance d'outils de forage de roche et de produits associés, annonce ses résultats pour l'exercice clos le 31 décembre 2023.
| 2023 | 2022 | Changement de période |
| ?'000 | ?'000 | |
Total des revenus | 156,931 | 170,008 | -8% |
Bénéfice brut | 45,523 | 54,070 | -16% |
EBITDA | 21,074 | 27,531 | -23% |
Le bénéfice d'exploitation | 12,290 | 19,749 | -38% |
Bénéfice de la période | 7,470 | 14,704 | -49% |
Résumé financier
· Chiffre d'affaires du Groupe 2023 de 156.9 millions d'euros, en baisse de 8 % par rapport à 2022, les effets de change défavorables représentant 5 % de la contraction :
o La contraction des revenus est principalement due aux perturbations dans le secteur minier :
§ Les revenus miniers ont diminué de 16 %, avec une contraction dans toutes nos régions minières due en partie à la réinitialisation des stocks des clients après la perturbation de Covid.
§ Nos revenus de puits d’eau/géothermie ont augmenté de 3 % en 2023.
§ Le chiffre d'affaires de la construction a augmenté de 2 % à taux de change constants, même si le chiffre d'affaires publié a diminué de 2 %.
· EBITDA de 21.1 M? en 2023, légèrement supérieur aux prévisions mais en baisse de 23% par rapport à 2022 :
§ Cela s'explique par la baisse des revenus et des marges réduites en raison de volumes plus faibles dans les installations de fabrication.
o Nous avons poursuivi nos investissements en R&D jusqu'en 2023, avec 4.1 millions d'euros dépensés, soit globalement stable par rapport à 2022. Nous prévoyons cependant une diminution des dépenses en R&D en 2024.
o Des mesures ont été prises pour protéger nos marges dans un environnement de marché difficile, grâce à des réductions de coûts, au retour d'une partie de la sous-traitance en interne et à un programme de licenciements, ce qui a permis une économie nette d'EBITDA de 3.1 millions d'euros pour le Groupe en 2023.
o Nous avons d'autres initiatives en cours pour améliorer la compétitivité de notre base de coûts.
· Notre endettement net a diminué de 6.4 millions d’euros en 2023.
· Le Groupe a mis en service 10.5 millions d'euros de biens d'équipement en 2023, afin de créer une plus grande efficacité dans nos opérations et de répondre à une nouvelle expansion de la capacité de fabrication. Cela reflète un pic d’investissement à court terme, les biens d’équipement devant être inférieurs aux niveaux de dépréciation de 2024.
· Nous avons poursuivi l'exécution de notre programme de rationalisation des stocks, avec une diminution de nos stocks de 9% sur l'année. Aussi, une évolution plus positive du reste de notre fonds de roulement.
· Dividende final de 1.05c par action ordinaire recommandé, portant le dividende total pour 2023 à 2.10c par action ordinaire (2021 : 2.10c par action ordinaire).
Avis du directeur général :
2023 a été une année difficile pour Mincon en termes de chiffre d'affaires, de rentabilité et de ROCE. Le chiffre d'affaires au deuxième semestre 2 a été inférieur aux attentes en raison d'un certain nombre de facteurs, notamment une reprise plus lente que prévu des revenus miniers alors que les clients ont épuisé leurs stocks et la persistance de conditions plus calmes dans les forages d'exploration, tandis que nous avons également connu des retards dans les démarrages prévus des projets de forage d'exploration. certains projets de construction au cours de la période.
L'équipe de Mincon a travaillé dur pour positionner le Groupe dans ce contexte de marché difficile et il y a quelques points positifs à noter en ce qui concerne notre position de trésorerie et de dette nette de fin d'année et les bons résultats continus que nous avons constatés grâce à notre projet de réduction des stocks. Ces évolutions positives du bilan continueront à être travaillées jusqu’en 2024, ce qui est vital dans l’environnement actuel des taux d’intérêt.
Avec la nomination de Tom Purcell au poste de COO en 2023, nous avons entamé le processus de réalisation d'un examen en profondeur et en direction de toutes nos activités, qui se poursuit jusqu'au premier semestre 1. Les mesures que nous prenons maintenant contribueront à garantir que nous créons un environnement plus une base stable pour mieux faire face aux défis et aux opportunités à venir.
Marchés géographiques
Nos activités dans les Amériques sont restées globalement stables par rapport à l'année précédente, mais il convient de noter que nos revenus de construction, bien que légèrement en baisse par rapport à l'année précédente, ont généré des revenus de projets beaucoup plus modestes, plus durables à long terme. Nous avons effectivement retardé un grand projet de construction du deuxième semestre 2 jusqu’à cette année, mais nous nous attendons à recevoir des nouvelles positives à ce sujet à court terme. Ailleurs dans les Amériques, nous avons finalisé un contrat d'approvisionnement minier au Chili et l'effet de ce contrat sera considérablement positif sur notre bilan à mesure que nous dénouerons la position du fonds de roulement bloquée dans le contrat. Nous continuons de croire que les Amériques représentent une région offrant un fort potentiel de croissance dans tous nos secteurs, comme cela a été le cas par le passé et, à cette fin, nous avons l'intention de capter davantage de croissance dans les secteurs de l'exploitation minière et de la construction en investissant davantage dans Premier trimestre 2023.
Notre région Europe et Moyen-Orient (EME), comme la région Amériques, est restée stable par rapport à l’année précédente. Cet objectif a été atteint malgré la baisse de nos revenus miniers, avec des augmentations dans la construction et sur les marchés des puits d'eau et de la géothermie qui ont compensé cela. Comme il s'agit de la principale région d'activité industrielle du Groupe, l'inflation des coûts dans la région, due en grande partie à la guerre en Ukraine, a constitué un défi important à relever ces dernières années. C’est pourquoi nous avons examiné attentivement toutes les possibilités d’initiatives judicieuses de gestion des coûts pour compenser ces augmentations.
En ce qui concerne nos activités dans la région Australie-Pacifique (APAC), nous avons connu une baisse de nos revenus de 15 % par rapport à l'année précédente. Nous continuons à travailler dur pour reconstituer nos revenus dans la région et nous sommes convaincus que nous réaliserons des progrès jusqu'en 2024. Nous voyons de bonnes opportunités de regagner les affaires perdues ici grâce à notre forte présence sur le terrain pour répondre aux exigences locales et fournir un meilleur service. proposition de valeur à nos clients en adaptant des produits fabriqués dans le pays et pris en charge par nos techniciens de service sur le terrain.
Nos activités en Afrique constituent une priorité pour l'année à venir, car elles ont connu une baisse de chiffre d'affaires de 22 % par rapport à l'année précédente. Nous avons mis en place des plans pour regagner des parts de marché grâce à des embauches stratégiques pour aider au développement commercial dans la région de l'Afrique de l'Ouest, tout en continuant à nous concentrer sur la génération de revenus en Afrique australe en nous appuyant sur notre forte présence locale.
Développement des affaires
Au cours de l'année, nous avons poursuivi notre collaboration sur le projet Greenhammer avec un important fabricant d'appareils de forage et celui-ci est prêt à démarrer le forage sur une mine de cuivre en Arizona. Nous sommes convaincus que cette approche permettra de réaliser le potentiel qu'offre ce produit. Suite à cette décision stratégique, nous avons choisi d'interrompre les tests précédents sur notre propre plateforme en Australie au cours de l'année. L'équipe de Greenhammer dans cette région se concentre désormais sur le soutien aux opportunités aux États-Unis ainsi que sur le travail de développement commercial sur place dans la région APAC dans le cadre de notre volonté de reconstruire nos revenus là-bas.
Notre volonté de fournir des systèmes de forage de plus grand diamètre pour l’industrie des pieux de construction a été plus lente à se concrétiser en 2023 que nous l’avions initialement prévu. Cela est dû au manque de démarrages de projets appropriés en Malaisie suite à un ralentissement dans cette région au second semestre 2023. Nous prévoyons des opportunités au premier semestre 1 et fournirons d'autres mises à jour sur ce domaine de produits au cours de l'année. En ce qui concerne le marché de la construction en général, nous disposons toujours d'un portefeuille important de projets potentiels et avons réalisé de bons progrès sur certains nouveaux marchés grâce à notre offre de rinçage en spirale, ce qui augure bien d'une amélioration de notre répartition sur le marché pour l'année à venir.
Je suis heureux d'annoncer que le projet Subsea avec nos partenaires de collaboration, Subsea Micropiles, a bien progressé depuis notre dernière mise à jour. La plate-forme sous-marine est terminée et nous avons démontré avec succès qu'elle peut être transportée sur route sous forme d'unité entièrement assemblée. Cette étape importante a été franchie en novembre 2023, lorsque nous avons déplacé la plate-forme de notre usine de Shannon, en Irlande, vers Jamestown Manufacturing Ltd. à Portarlington, en Irlande, pour effectuer la mise en service de la plate-forme ainsi que le programme d'essais de charge terrestre essentiel à la certification.
Les tests fonctionnels de la plate-forme ont été réussis, nous avons percé et jointoyé les gabarits en place pour les tests de charge. Nous avons également réalisé avec succès un premier test humide du système de forage au port de Killybegs. Nous allons conserver le système là-bas pour l'instant afin de l'utiliser comme base pour les tests marins en Irlande.
Les progrès du projet sous-marin ont été suivis de près par l’industrie offshore et des accords stratégiques importants ont été conclus avec des acteurs industriels bien financés. Ces accords sont des piliers essentiels pour rapprocher le projet de la commercialisation et libérer l'énorme potentiel que l'éolien offshore représente pour Mincon et nos partenaires de collaboration, Subsea Micropiles.
Durabilité
Je suis heureux d'annoncer que notre troisième rapport sur l'environnement et le développement durable a été publié et décrit les progrès que nous avons réalisés en 2023 vers nos objectifs de réduction des émissions dans le cadre de notre engagement à assurer la durabilité à long terme de l'entreprise et de notre engagement. aux personnes et à l’environnement. Comme indiqué pour la première fois pour l'exercice 2022, nous avons encore affiné notre reporting sur les émissions de scope 3, ce qui souligne clairement le défi technique consistant à augmenter l'efficacité opérationnelle de nos produits afin de réduire leurs émissions de carbone lors de leur utilisation. Cela devient de plus en plus crucial pour les industries dans lesquelles nous travaillons, car elles ont toutes un rôle central à jouer dans la lutte mondiale visant à réduire les émissions. En effet, dans le seul secteur minier (actuellement 4 à 7 % des émissions mondiales), l'augmentation de la production requise devrait atteindre des niveaux jamais vus auparavant et pour y parvenir, elle doit être réalisée à des niveaux d'émissions considérablement réduits pour avoir un espoir de réaliser des économies. un impact positif sur l’environnement.
Conclusion
Après une année 2023 difficile, Mincon se concentre sur la prise des décisions stratégiques appropriées en 2024 pour relever les défis actuels du marché et pour positionner l'entreprise afin de tirer le meilleur parti des opportunités à long terme que nous voyons sur nos marchés finaux. L’environnement de marché morose au deuxième semestre 2 s’est poursuivi au premier semestre 2023, même si nous avons commencé à constater une certaine amélioration de notre carnet de commandes. Nous travaillons dur pour améliorer notre compétitivité et les coûts des intrants, ce qui, associé à une amélioration potentielle de l'environnement du marché, nous donne plus de confiance quant aux performances au second semestre de cette année. . Nous devons également poursuivre nos efforts pour tenir les promesses de nos projets de développement. Nous devons également achever notre examen des racines et des branches afin de mettre en place une base stable pour l'entreprise, à la fois pour relever les défis et pour concrétiser les opportunités importantes à venir.
Enfin, je voudrais remercier l'équipe mondiale de Mincon pour sa diligence et son engagement tout au long d'une année difficile en 2023, ainsi que pour le soutien continu de notre conseil d'administration et de nos investisseurs. Je reste convaincu que si nous continuons à tenir bon et à bâtir sur les bases que nous avons créées, nous apporterons une contribution positive en termes de nos indicateurs commerciaux clés et de l'environnement dans lequel nous vivons.
11 Mars 2024
Pour plus d'informations, s'il vous plaît contacter:
Mincon Group plc Tél. : +353 (61) 361 099
Joe Purcell, PDG
Mark McNamaraDirecteur financier
Davy Finance d'entreprise
(Conseiller Nominé, Sponsor de Cotation d'Euronext Growth et Joint Broker) Tél : +353 (1) 679 6363
Antoine Farrell
Daragh O'Reilly
Capitale côtière (conjointe Broker) Tél : +44 (0) 20 7408 4090
Malachie McEntyre
Marc Percy
Daniel Bush
Compte de résultat consolidé
Pour l'exercice clos le 31 décembre 2023
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Notes |
2023 ?'000 |
2022 ?'000 | |
Continuation des opérations |
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Revenu | 4 | 156,931 | 170,008 | |
Coût des ventes | 6 | (111,408) | (115,938) | |
Bénéfice brut |
| 45,523 | 54,070 | |
Les coûts d'exploitation | 6 | (33,233) | (34,321) | |
Le bénéfice d'exploitation | 12,290 | 19,749 | ||
Charges financières | 7 | (2,472) | (1,479) | |
Revenus financiers | 90 | 26 | ||
(perte)/gain de change | (1,001) | 469 | ||
Mouvement sur considération différée | 22 | (3) | (31) | |
Bénéfice avant impôt |
| 8,904 | 18,734 | |
La charge d'impôt sur le revenu | 11 | (1,434) | (4,030) | |
Bénéfice de la période |
| 7,470 | 14,704 | |
Bénéfice attribuable à : |
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| ||
- propriétaires du Parent |
| 7,470 | 14,704 | |
Bénéfice par action ordinaire | ||||
Bénéfice de base par action, | 20 | 3.52 | 6.92 | |
Résultat dilué par action, | 20 | 3.50 | 6.85 |
Les notes complémentaires font partie intégrante de ces états financiers.
État consolidé du résultat global
Pour l'exercice clos le 31 décembre 2023
2023 | 2022 | |
| ?'000 | ?'000 |
Bénéfice de l'année | 7,470 | 14,704 |
Autre perte globale: | ||
Éléments reclassés ou susceptibles d'être reclassés ultérieurement en résultat : | ||
Conversion de devises - opérations à l'étranger | (2,280) | (418) |
Autre (perte)/revenu global pour l'année | (2,280) | (418) |
Résultat global total de l'année | 5,190 | 14,286 |
Résultat global total attribuable à: |
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- propriétaires du Parent | 5,190 | 14,286 |
Les notes complémentaires font partie intégrante de ces états financiers.
État consolidé de la situation financière
Au 31 décembre 2023
| 2023 | 2022 | ||
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| Notes | ?'000 | ?'000 |
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Actifs non courants |
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Immobilisations incorporelles et goodwill | 12 | 40,625 | 40,109 | |
Immobilisations corporelles | 13 | 54,763 | 53,004 | |
Actif d'impôt différé | 11 | 2,664 | 2,050 | |
Total des actifs non courants |
|
| 98,052 | 95,163 |
Actif à court terme | ||||
Inventaire et biens d'équipement | 14 | 69,730 | 76,911 | |
Clients et autres débiteurs | 15 | 21,616 | 23,872 | |
Paiements anticipés et autres actifs courants | 15b | 8,609 | 12,727 | |
Actif d'impôt exigible | 1,007 | 305 | ||
Trésorerie et équivalents de trésorerie | 22 | 20,482 | 15,939 | |
Total des actifs à court terme |
|
| 121,444 | 129,754 |
Total des actifs |
|
| 219,496 | 224,917 |
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Équité | ||||
Capital-actions ordinaire | 19 | 2,125 | 2,125 | |
Partage de prime | 67,647 | 67,647 | ||
Capital non libellé | 39 | 39 | ||
Réserve de fusion | (17,393) | (17,393) | ||
Réserve de paiement basée sur des actions | 2,241 | 2,505 | ||
Réserve de conversion des devises | (7,866) | (5,586) | ||
Gains conservés | 107,458 | 104,449 | ||
Total des capitaux propres |
| 154,251 | 153,786 | |
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Passifs non courants | ||||
Prêts et emprunts | 18 | 26,032 | 26,971 | |
Impôt différé passif | 11 | 2,099 | 2,046 | |
Considération différée | 22 | 1,998 | 1,705 | |
Autres passifs | 932 | 833 | ||
Total des passifs non courants |
|
| 31,061 | 31,555 |
Passif à court terme | ||||
Prêts et emprunts | 18 | 14,080 | 14,973 | |
Fournisseurs et autres créditeurs | 16 | 10,505 | 14,420 | |
Charges à payer et autres dettes | 16 | 8,596 | 8,699 | |
Impôt exigible | 1,003 | 1,484 | ||
Total des passifs à court terme |
|
| 34,184 | 39,576 |
Total du passif |
|
| 65,245 | 71,131 |
Total des capitaux propres et des passifs |
|
| 219,496 | 224,917 |
Les notes complémentaires font partie intégrante de ces états financiers.
Au nom du conseil:
Hugh McCulloughJoseph Purcell
Président Chief Executive Officer 11 Mars 2024
État consolidé des flux de trésorerie
Pour l'exercice clos le 31 décembre 2023
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| 2023 | 2022 |
Notes | ?'000 | ?'000 | |
Activités opérationnelles: |
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Bénéfice de la période |
| 7,470 | 14,704 |
Ajustements pour rapprocher le résultat de la trésorerie nette provenant des activités opérationnelles : | |||
Dépréciation | 13 | 7,997 | 7,782 |
Amortissement de la propriété intellectuelle | 12 | 216 | 190 |
Amortissement des immobilisations incorporelles générées en interne | 12 | 485 | 121 |
Mouvement sur considération différée | 3 | 31 | |
Coût financier | 7 | 2,472 | 1,479 |
Revenus financiers | (90) | (26) | |
(Gain)/perte sur la vente d'immobilisations corporelles | (100) | 32 | |
La charge d'impôt sur le revenu | 11 | 1,434 | 4,030 |
Autres mouvements hors trésorerie | 1,009 | (459) | |
20,896 | 27,884 | ||
Variations des créances commerciales et autres | 1,694 | 1,354 | |
Variations des paiements anticipés et autres actifs | 3,993 | (3,848) | |
Modifications des stocks | 5,596 | (13,463) | |
Variations des dettes commerciales et autres dettes | (3,613) | 1,632 | |
Trésorerie fournie par les opérations | 28,566 | 13,560 | |
Intérêt reçu | 90 | 26 | |
Intérêts payés | (2,472) | (1,479) | |
Impôt sur le revenu payé | (3,693) | (4,042) | |
Trésorerie nette fournie par les activités opérationnelles |
| 22,491 | 8,064 |
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Activités d'investissement |
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Achat d'immobilisations corporelles | 13 | (10,201) | (7,309) |
Produits de la vente d'immobilisations corporelles | 13 | 471 | 996 |
Investissement en actifs incorporels | 12 | - | (285) |
Acquisitions de filiales, nettes de la trésorerie acquise | 9 | - | (1,014) |
Investissement dans des actifs incorporels acquis | 12 | (158) | (147) |
Paiement de la contrepartie différée | 22 | (1,054) | (2,628) |
Trésorerie nette utilisée dans les activités d'investissement |
| (10,942) | (10,387) |
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Activités de financement |
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Les dividendes versés | 19 | (4,461) | (4,462) |
Remboursement des emprunts | 18 | (5,350) | (4,107) |
Remboursement des dettes locatives | 18 | (4,194) | (3,993) |
Tirage de prêts | 18 | 7,223 | 11,478 |
Trésorerie nette fournie (utilisée dans) les activités de financement |
| (6,782) | (1,084) |
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Effet des variations des taux de change sur la trésorerie | (224) | 297 | |
Augmentation/(diminution) nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie |
| 4,543 | (3,110) |
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Trésorerie et équivalents de trésorerie en début d'année | 15,939 | 19,049 | |
Trésorerie et équivalents de trésorerie en fin d'année |
| 20,482 | 15,939 |
Les notes font partie intégrante de ces états financiers consolidés
État consolidé de l'évolution des capitaux propres
Pour l'exercice clos le 31 décembre 2023
| Partager capital | Partage de prime | Réserve de fusion | Non libellé capital | Réserve de paiement basée sur des actions | Étranger réserve de conversion de devises | Gains conservés | Total équité |
?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | |
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Soldes au 1er janvier 2022 | 2,125 | 67,647 | (17,393) | 39 | 2,695 | (5,168) | 94,207 | 144,152 |
Revenu global: |
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Bénéfice de l'année | - | - | - | - | - | - | 14,704 | 14,704 |
Autres éléments du résultat global/(perte) : |
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Conversion de devises étrangères | - | - | - | - | - | (418) | - | (418) |
Total du résultat global |
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| (418) | 14,704 | 14,286 |
Transactions avec les actionnaires : |
| |||||||
Émission de capital social | - | - | - | - | - | - | - | - |
Paiements basés sur des actions | - | - | - | - | (190) | - | - | (190) |
Dividendes | - | - | - | - | - | - | (4,462) | (4,462) |
Total des transactions avec les actionnaires | - | - | - | - | (190) | - | (4,462) | (4,652) |
Soldes au 31 décembre 2022 | 2,125 | 67,647 | (17,393) | 39 | 2,505 | (5,586) | 104,449 | 153,786 |
Revenu global: |
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Bénéfice de l'année | - | - | - | - | - | - | 7,470 | 7,470 |
Autres éléments du résultat global/(perte) : |
| |||||||
Conversion de devises étrangères | - | - | - | - | - | (2,280) | - | (2,280) |
Total du résultat global | (2,280) | 7,470 | 5,190 | |||||
Transactions avec les actionnaires : | ||||||||
Émission de capital social | - | - | - | - | - | - | - | - |
Paiements fondés sur des actions | - | - | - | - | (264) | - | - | (264) |
Dividendes | - | - | - | - | - | - | (4,461) | (4,461) |
Total des transactions avec les actionnaires | - | - | - | - | (264) | - | (4,461) | (4,725) |
Soldes au 31 décembre 2023 | 2,125 | 67,647 | (17,393) | 39 | 2,241 | (7,866) | 107,458 | 154,251 |
Les notes font partie intégrante de ces états financiers consolidés. Voir la note 19 pour une explication des mouvements des soldes de réserves.
Notes aux états financiers consolidés
1. Description de l'entreprise
Les états financiers consolidés de Mincon Group plc (également appelés « Mincon » ou « le Groupe ») comprennent la Société et ses filiales (ensemble appelées « le Groupe »). L'adresse enregistrée de la société est Smithstown Industrial Estate, Smithstown, Shannon, Co. Clare, Irlande.
Le Groupe est un groupe d'ingénierie irlandais spécialisé dans la conception, la fabrication, la vente et l'entretien d'outils de forage de roche et de produits associés. Mincon Group Plc est domicilié à Shannon, en Irlande.
Le 26 novembre 2013, Mincon Group plc a été admis aux négociations sur Euronext Growth et sur l'Alternative Investment Market (AIM) de la Bourse de Londres.
2. Base de préparation
Ces états financiers consolidés ont été préparés conformément aux normes internationales d'information financière telles qu'adoptées par l'Union européenne (EU IFRS), qui comprennent des normes et interprétations approuvées par l'International Accounting Standards Board (IASB) et approuvées par l'UE.
Les états financiers du Groupe consolident ceux de la société mère et de l'ensemble de ses filiales au 31 décembre 2023. Toutes les filiales ont une date de clôture au 31 décembre.
Les méthodes comptables exposées dans la note 3 ont été appliquées de manière cohérente lors de la préparation des états financiers du Groupe et de la Société pour les exercices clos le 31 décembre 2023 et le 31 décembre 2022.
Les états financiers du Groupe et de la Société sont présentés en euro, qui est la monnaie fonctionnelle de la Société et également la monnaie de présentation des états financiers du Groupe. Sauf indication contraire, les montants sont présentés en milliers d'euros. Ces états financiers sont préparés sur la base du coût historique.
La préparation des états financiers consolidés conformément aux IFRS nécessite que la direction fasse des jugements, des estimations et des hypothèses qui affectent l'application des politiques et les montants présentés des actifs et des passifs, des produits et des charges. Les jugements, estimations et hypothèses associées sont fondés sur l'expérience historique et sur divers autres facteurs jugés raisonnables dans les circonstances. Les résultats réels pourraient différer sensiblement de ces estimations. Les domaines nécessitant un degré élevé de jugement et les domaines dans lesquels les estimations et hypothèses sont essentielles aux états financiers consolidés sont abordés dans la note 3.
Les administrateurs estiment que le Groupe dispose des ressources adéquates pour poursuivre son existence opérationnelle dans un avenir prévisible et qu'il est approprié de continuer à préparer nos états financiers consolidés sur une base de continuité d'exploitation.
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants
Les principes comptables exposés dans les paragraphes suivants ont, sauf indication contraire, été appliqués de manière cohérente à toutes les périodes présentées dans les états financiers consolidés et pour toutes les entités incluses dans les états financiers consolidés.
Les normes nouvelles et modifiées suivantes ne devraient pas avoir d'impact significatif sur les états financiers consolidés du Groupe :
Nouvelles normes adoptées au 1er janvier 2023 ? IFRS 17 Contrats d'assurance ? IAS 8 Définition des estimations comptables ? IAS 1 Informations à fournir sur les méthodes comptables (Amendements à IAS 1 et IFRS Practice Statement 2) ? IAS 12 Impôts différés liés aux actifs et passifs résultant d'une transaction unique (Amendements à IAS 12) ? IAS 12 Réforme fiscale internationale – Règles modèles du deuxième pilier
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants (Suite)
Normes, amendements et interprétations de normes existantes qui ne sont pas encore en vigueur ? Responsabilité dans le cadre d'une cession-bail (modifications d'IFRS 16 Contrats de location) ? Classification des passifs en courants ou non courants (Amendements à IAS 1 Présentation des éléments financiers) Déclarations) ? Manque d'échangeabilité (Amendements à IAS 21 Effets des variations des taux de change) ? Accords de financement des fournisseurs (modifications à IAS 7 Tableau des flux de trésorerie et à IFRS 7 Données financières) Instruments : divulgations)
Rapports sectoriels Un secteur opérationnel est une composante du Groupe qui exerce des activités commerciales dont elle peut tirer des revenus et engager des dépenses, et pour laquelle des informations financières discrètes sont disponibles. Les résultats d'exploitation du secteur opérationnel sont examinés régulièrement par le conseil d'administration, le principal décideur opérationnel, afin de prendre des décisions sur l'allocation des ressources et également d'évaluer la performance.
Les résultats sont rapportés d'une manière cohérente avec le reporting interne fourni au principal décideur opérationnel. (CODM). Notre CODM a été identifié comme le conseil d’administration.
Le Groupe a déterminé qu'il dispose d'un seul secteur à présenter (voir Note 5). Le Groupe est géré comme une unité commerciale unique qui vend du matériel de forage, principalement fabriqué par les sites de fabrication Mincon.
Reconnaissance des revenus Le Groupe est impliqué dans la vente et l'entretien d'outils de forage de roche et de produits associés. Les revenus provenant de la vente de ces biens et services aux clients sont évalués à la juste valeur de la contrepartie reçue ou à recevoir (excluant les taxes de vente). Le Groupe comptabilise le chiffre d'affaires lorsqu'il transfère le contrôle des marchandises à un client ou a réalisé un service sur une période définie (généralement un mois) pour un client.
Ce qui suit fournit des informations sur la nature et le calendrier de satisfaction des obligations de performance dans les contrats avec les clients, y compris les conditions de paiement importantes, et les politiques de comptabilisation des revenus associées.
Les clients obtiennent le contrôle des produits lorsque l’une des conditions suivantes est remplie :
1. Les marchandises ont été récupérées par le client dans les locaux de Mincon. 2. Lorsque les marchandises ont été expédiées par Mincon, les marchandises sont livrées au client et ont été acceptées dans ses locaux, ou ; 3. Le client accepte la responsabilité des marchandises pendant le transport conformément aux conditions commerciales internationales.
Lorsque le Groupe fournit un service à un client qui achète également des produits fabriqués par Mincon auprès du Groupe, le chiffre d'affaires associé à ce service est identifié séparément sur une période définie (généralement un mois) et est comptabilisé dans le chiffre d'affaires du Groupe au fur et à mesure qu'il se produit.
Les factures sont générées lorsque les conditions ci-dessus sont remplies. Les factures sont payables dans les délais fixés en accord avec le client lors de la passation de la commande du produit ou du service. Des réductions sont accordées de temps à autre aux clients.
Les clients peuvent être autorisés à retourner des marchandises lorsque des problèmes sont identifiés concernant la qualité du produit. Les marchandises retournées sont échangées uniquement contre des marchandises neuves ou un avoir. Aucun remboursement en espèces n'est offert.
Lorsque le client est autorisé à retourner un article, les produits sont comptabilisés dans la mesure où il est hautement probable qu'une reprise significative du montant des produits cumulés comptabilisés ne se produira pas. Par conséquent, le montant des revenus comptabilisés est ajusté en fonction des rendements attendus, qui sont estimés sur la base des données historiques pour des types spécifiques de produits. Dans ces circonstances, une obligation de remboursement et un droit de récupérer les biens restitués sont reconnus.
Le Groupe comptabilise les passifs contractuels pour la contrepartie reçue au titre des obligations de prestation non satisfaites et présente ces montants en charges à payer et autres passifs dans son état de la situation financière consolidé. De même, si le Groupe satisfait à une obligation de prestation avant de recevoir la contrepartie, le Groupe comptabilise soit un actif sur contrat, soit une créance dans son état de situation financière consolidé, selon que quelque chose d'autre que l'écoulement du temps est requis avant l'échéance de la contrepartie. .
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants (Suite)
Reconnaissance des revenus (Suite) Le Groupe a choisi d'appliquer IFRS 15 Mesure de simplification, le Groupe n'a pas besoin d'ajuster le montant promis de la contrepartie pour tenir compte des effets d'une composante financière significative si l'entité s'attend, à la conclusion du contrat, à ce que la période entre le moment où le Groupe transfère un bien promis ou service à un client et le moment où le client paie pour ce bien ou ce service sera d'un an ou moins.
Subventions gouvernementales Les montants comptabilisés au compte de profits et pertes sont présentés systématiquement sous la rubrique Charges de fonctionnement dans les périodes au cours desquelles les dépenses sont comptabilisées, sauf si les conditions d'octroi de la subvention sont remplies après la comptabilisation des dépenses y afférentes. Dans ce cas, la subvention est comptabilisée lorsqu'elle est à recevoir. Les subventions gouvernementales actuelles ne sont assorties d’aucune condition. |
Bénéfice par action
Le résultat de base par action est calculé sur la base du bénéfice de l'exercice attribuable aux propriétaires de la Société et du nombre moyen pondéré de base d'actions en circulation. Le résultat dilué par action est calculé sur la base du bénéfice de l'exercice attribuable aux propriétaires de la Société et du nombre moyen pondéré dilué d'actions en circulation. |
Imposition
L'impôt exigible comprend l'impôt attendu à payer ou à recevoir sur le résultat imposable de l'exercice ainsi que tout ajustement de l'impôt à payer ou à recevoir au titre des années précédentes. Le montant de l'impôt exigible à payer ou à recevoir est la meilleure estimation du montant d'impôt qui devrait être payé ou reçu, qui reflète l'incertitude liée aux impôts sur le résultat, le cas échéant. Il est évalué en utilisant les taux d'impôt en vigueur ou quasi en vigueur à la date de clôture. L'impôt exigible comprend également tout impôt provenant des dividendes.
Les actifs et passifs d'impôt exigible ne sont compensés que si certains critères sont remplis.
Taxe différée
Des impôts différés sont comptabilisés au titre des différences temporaires entre les valeurs comptables des actifs et des passifs à des fins d'information financière et les montants utilisés à des fins fiscales. Les impôts différés ne sont pas reconnus pour :
? il ne s’agit pas d’un regroupement d’entreprises et n’affecte ni le résultat comptable ni le résultat imposable ;
? les différences temporaires liées aux participations dans des filiales, des entreprises associées et des partenariats dans la mesure où le Groupe est en mesure de contrôler le moment où les différences temporelles s'inverseront et qu'il est probable qu'elles ne se résorberont pas dans un avenir prévisible ; et
? les différences temporaires imposables résultant de la comptabilisation initiale du goodwill.
Les actifs d'impôts différés sont comptabilisés pour les pertes fiscales non utilisées, les crédits d'impôts non utilisés et les différences temporaires déductibles dans la mesure où il est probable que des bénéfices imposables futurs seront disponibles sur lesquels ils pourront être imputés. Les bénéfices imposables futurs sont déterminés sur la base de l’extourne des différences temporaires imposables pertinentes. Si le montant des différences temporelles imposables est insuffisant pour reconnaître intégralement un actif d’impôt différé, alors des bénéfices imposables futurs, ajustés des reprises des différences temporelles existantes, sont pris en compte, sur la base des plans d’affaires des différentes filiales du Groupe. Les actifs d'impôts différés sont revus à chaque date de clôture et sont réduits dans la mesure où il n'est plus probable que l'avantage fiscal correspondant sera réalisé ; ces réductions sont annulées lorsque la probabilité de bénéfices imposables futurs s’améliore.
Les actifs d'impôts différés non comptabilisés sont réévalués à chaque date de clôture et comptabilisés dans la mesure où il est devenu probable que des bénéfices imposables futurs seront disponibles sur lesquels ils pourront être imputés.
Les impôts différés sont évalués aux taux d'impôt qui devraient être appliqués aux différences temporelles lorsqu'elles se résorberont, en utilisant les taux d'impôt en vigueur ou quasi en vigueur à la date de clôture.
L'évaluation des impôts différés reflète les conséquences fiscales qui découleraient de la manière dont le Groupe s'attend, à la date de clôture, à recouvrer ou à régler la valeur comptable de ses actifs et passifs.
Les actifs et passifs d'impôts différés ne sont compensés que si certains critères sont remplis.
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants (Suite)
Baux (Suite)
Lors de la conclusion d'un contrat, le Groupe évalue si un contrat est ou contient un contrat de location. Un contrat est, ou contient, un bail si le contrat confère le droit de contrôler l'utilisation d'un actif identifié pendant une période donnée en échange d'une contrepartie. Pour évaluer si un contrat confère le droit de contrôler l’utilisation d’un actif identifié, le Groupe utilise la définition d’un contrat de location dans la norme IFRS 16.
(i) En tant que locataire
Au début ou lors de la modification d'un contrat contenant une composante de location, le Groupe alloue la contrepartie du contrat à chaque composante de location sur la base de ses prix individuels relatifs.
Le Groupe comptabilise un droit d'utilisation actif et une dette locative à la date de début du contrat de location. L'actif au titre du droit d'utilisation est initialement évalué au coût, qui comprend le montant initial de la dette locative ajusté de tout paiement de location effectué au plus tard à la date de début, majoré de tous les coûts directs initiaux encourus et d'une estimation des coûts de démantèlement et d'enlèvement. l'actif sous-jacent ou pour restaurer l'actif sous-jacent ou le site sur lequel il se trouve, déduction faite des incitations à la location reçues.
L'actif au titre du droit d'utilisation est ensuite amorti selon la méthode linéaire depuis la date de début jusqu'à la fin de la durée du bail, sauf si le contrat transfère la propriété de l'actif sous-jacent au Groupe avant la fin de la durée du bail ou le coût de l'actif au titre du droit d'utilisation reflète le fait que le Groupe exercera une option d'achat. Dans ce cas, le droit d'utilisation sera amorti sur la durée d'utilité de l'actif sous-jacent, qui est déterminée sur les mêmes bases que celles des immobilisations corporelles. De plus, l'actif au titre du droit d'utilisation est périodiquement réduit des pertes de valeur, le cas échéant, et ajusté de certaines réévaluations de l'obligation de location.
La dette locative est initialement évaluée à la valeur actuelle des loyers non payés à la date de début, actualisée en utilisant le taux d'intérêt implicite dans le contrat de location ou, si ce taux ne peut être facilement déterminé, le taux d'emprunt marginal du Groupe.
Le Groupe détermine son taux d'emprunt marginal en obtenant des taux d'intérêt auprès de diverses sources de financement externes.
La dette locative est évaluée au coût amorti selon la méthode du taux d’intérêt effectif. Il est réévalué lorsqu'il y a une variation des loyers futurs résultant d'une variation d'un indice ou d'un taux, s'il y a un changement dans l'estimation du Groupe du montant attendu à payer au titre d'une garantie de valeur résiduelle, si le Groupe change son appréciation. de savoir si elle exercera une option d'achat, de prolongation ou de résiliation ou s'il y aura un paiement de location fixe en substance révisé.
Lorsque la dette locative est ainsi réévaluée, un ajustement correspondant est apporté à la valeur comptable du droit d'utilisation, ou est enregistré en résultat si la valeur comptable du droit d'utilisation a été réduite. à zéro.
(ii) En tant que bailleur
Lors de la conclusion ou de la modification d'un contrat contenant une composante de location, le Groupe alloue la contrepartie du contrat à chaque composante de location sur la base de leurs prix individuels relatifs.
Lorsque le Groupe agit en qualité de bailleur, il détermine dès la conclusion du contrat si chaque contrat est un contrat de location financement ou un contrat de location simple.
Lorsque le Groupe est bailleur intermédiaire, il comptabilise séparément ses intérêts dans le bail principal et dans le sous-location. Il évalue la classification d'un contrat de sous-location par référence au droit d'utilisation issu du bail principal, et non par référence à l'actif sous-jacent.
Baux à court terme et baux d’actifs de faible valeur
Le Groupe a choisi de ne pas comptabiliser les droits d'utilisation et les dettes locatives pour les contrats de location d'actifs de faible valeur et les contrats de location à court terme, y compris le matériel informatique. Le Groupe comptabilise les loyers associés à ces contrats de location en charges de manière linéaire sur la durée du contrat de location.
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants (Suite)
Stocks et biens d'équipement
Les stocks et les biens d'équipement (appareils de forage) sont évalués au moindre du coût ou de la valeur nette de réalisation. La valeur nette de réalisation correspond au prix de vente estimé dans le cours normal des activités, diminué des coûts estimés pour l'achèvement et des frais de vente. Le coût des stocks est basé sur le principe du premier entré, premier sorti et comprend les coûts d'acquisition des stocks et de leur transport vers leur emplacement et leur état actuels. Les stocks fabriqués par le Groupe et les travaux en cours incluent une part appropriée des frais généraux de production basée sur la capacité opérationnelle normale. Les stocks sont présentés nets de déductions pour vétusté.
Actifs incorporels et goodwill
Bonne volonté
Le Groupe comptabilise les acquisitions selon la méthode de la comptabilisation des acquisitions telle que décrite dans IFRS 3 Regroupements d'entreprises. Le goodwill n'est pas amorti et est testé annuellement.
Immobilisations incorporelles
Les dépenses liées aux activités de recherche sont comptabilisées en résultat lorsqu'elles sont encourues.
Les dépenses de développement ne sont capitalisées que si le Groupe peut démontrer si les dépenses peuvent être mesurées de manière fiable, si le produit ou le procédé est techniquement et commercialement réalisable, si des avantages économiques futurs sont probables et si le Groupe a l'intention et dispose de ressources suffisantes pour achever le développement et utiliser ou vendre. l'actif. Dans le cas contraire, il est comptabilisé en résultat au fur et à mesure qu'il est encouru. Après la comptabilisation initiale, les dépenses de développement sont évaluées au coût diminué du cumul des amortissements et de toute perte de valeur cumulée.
La PI acquise qui a été obtenue à un coût qui peut être évalué de manière fiable et qui répond à la définition et aux critères de comptabilisation d'IAS38, sera comptabilisée comme une immobilisation incorporelle.
Comptabilisation d'un actif incorporel développé en interne après la phase de développement, une fois que l'entreprise a évalué que la phase de développement est terminée et que l'actif est prêt à être utilisé. Les actifs générés en interne ont une durée de vie infinie. Ils seront amortis sur une durée de quinze ans selon le mode linéaire. Il reste actuellement treize ans et neuf mois à l'amortissement.
Monnaie étrangère
Transactions en devises étrangères
Les transactions en devises (celles qui sont libellées dans une devise autre que la monnaie fonctionnelle) sont converties au taux de change en vigueur à la date de la transaction. Les actifs et passifs monétaires libellés en devises sont convertis au taux de change à la date de l’état de la situation financière. Les gains et pertes de change liés aux créances et dettes commerciales, aux autres actifs et dettes financières et aux autres créances et dettes d'exploitation sont présentés séparément au compte de résultat.
Les différences de taux de change lors de la conversion en monnaie fonctionnelle sont comptabilisées en résultat net, sauf lorsqu'elles sont comptabilisées dans les autres éléments du résultat global pour la conversion de créances ou de passifs intra-groupe provenant d'une activité étrangère qui fait en substance partie de l'investissement net dans l'entreprise. opération à l’étranger.
Les taux de change des principales devises utilisées au cours des différentes périodes de reporting sont indiqués dans la note 22.
Traduction des comptes d'entités étrangères
Les actifs et passifs des entités étrangères, y compris les écarts d'acquisition et les ajustements de juste valeur résultant de la consolidation, sont convertis en euros aux taux de change en vigueur à la date de clôture. Les revenus, dépenses, gains et pertes sont convertis aux taux de change moyens, lorsque ceux-ci se rapprochent du taux de change de la transaction respective. Les différences de change résultant de la conversion d'entités étrangères sont comptabilisées dans les autres éléments du résultat global et sont accumulées dans une composante distincte des capitaux propres en tant que réserve de conversion. Lors des cessions d'entités étrangères, les différences de change accumulées sont recyclées en résultat, augmentant ou diminuant le résultat des cessions.
Regroupements d'entreprises et consolidation
Les états financiers consolidés comprennent les états financiers du Groupe et de toutes les sociétés dans lesquelles Mincon Group plc exerce, directement ou indirectement, un contrôle. Le Groupe contrôle une entité lorsqu'il est exposé à, ou a droit à, des rendements variables du fait de son implication dans l'entité et a la capacité d'influencer ces rendements par son pouvoir sur l'entité. Les états financiers des filiales sont inclus dans les états financiers consolidés à partir de la date à laquelle le contrôle commence jusqu'à la date à laquelle le contrôle cesse.
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants (Suite)
Regroupements d'entreprises et consolidation (Suite)
Les états financiers consolidés ont été préparés selon la méthode de l'acquisition.
Selon cette méthode, les regroupements d'entreprises sont considérés comme si le Groupe acquérait directement les actifs et assumait les passifs de l'entité acquise. A la date d'acquisition, c'est-à-dire la date à laquelle le contrôle est obtenu, chaque actif identifiable acquis et chaque passif repris est comptabilisé à sa juste valeur à la date d'acquisition.
La contrepartie transférée est évaluée à sa juste valeur. Il comprend la somme des justes valeurs à la date d'acquisition des actifs transférés, des passifs encourus envers les précédents propriétaires de l'entreprise acquise et des titres de participation émis par le Groupe. La contrepartie différée est initialement évaluée à sa juste valeur à la date d'acquisition. Toute variation ultérieure de cette juste valeur est comptabilisée en résultat, sauf si la contrepartie différée est classée en capitaux propres. Dans ce cas, il n’y a pas de réévaluation et le règlement ultérieur est comptabilisé en capitaux propres. La contrepartie différée survient au cours de l'année en cours lorsque le paiement partiel d'une acquisition est reporté à l'année ou aux années suivantes.
Les coûts de transaction que le Groupe engage dans le cadre d'un regroupement d'entreprises, tels que les frais juridiques, les frais de due diligence et autres honoraires professionnels et de conseil, sont passés en charges au fur et à mesure qu'ils sont engagés.
Le goodwill est évalué comme l'excédent de la juste valeur de la contrepartie transférée, du montant de toute participation ne donnant pas le contrôle dans l'entreprise acquise et de la juste valeur de la participation précédemment détenue par le Groupe dans l'entreprise acquise (le cas échéant) sur le montant net de l'acquisition. -date justes valeurs des actifs identifiables acquis et des passifs repris. Le goodwill n'est pas amorti mais soumis à un test de dépréciation au moins une fois par an.
Les participations ne donnant pas le contrôle sont initialement évaluées soit à la juste valeur, soit à la quote-part de la participation ne donnant pas le contrôle dans la juste valeur des actifs nets identifiables de l'entreprise acquise. Cela signifie que le goodwill est enregistré soit en « totalité » (sur le total de l'actif net acquis), soit en « partie » (uniquement sur la part du Groupe dans l'actif net). Le choix de la base d’évaluation s’effectue acquisition par acquisition.
Les résultats des sociétés acquises sont présentés dans le compte de résultat consolidé à compter de la date de contrôle.
Les soldes et transactions intra-groupe tels que les produits, les charges et les dividendes sont éliminés lors de l'établissement des comptes consolidés. Les profits et les pertes résultant de transactions intra-groupe comptabilisées à l'actif, telles que les stocks, sont entièrement éliminés, mais les pertes ne sont éliminées que dans la mesure où il n'existe aucune indication de dépréciation.
Immobilisations corporelles
Les immobilisations corporelles sont comptabilisées au coût diminué du cumul des amortissements et des pertes de valeur. Le coût d'une immobilisation corporelle comprend le prix d'achat, les droits d'importation et tout coût directement attribuable au transport de l'actif jusqu'à son emplacement et son état d'utilisation. Le Groupe active les coûts lors de la comptabilisation initiale et lors du remplacement de parties importantes des immobilisations corporelles, s'il est probable que les avantages économiques futurs qu'ils représentent reviendront au Groupe et que le coût peut être évalué de manière fiable. Tous les autres coûts sont comptabilisés en charges en résultat lorsqu'ils sont encourus.
Dépréciation
L'amortissement est calculé selon la méthode du coût selon la méthode linéaire sur la durée d'utilité estimée de l'actif. Les durées d’utilité suivantes sont utilisées pour l’amortissement :
Années
Bâtiments 20-30
Installations et équipements 3-10
Les modalités d'amortissement, les durées d'utilité et les valeurs résiduelles sont réévaluées annuellement. Les terrains ne sont pas amortis.
Les actifs au titre du droit d'utilisation sont amortis selon la méthode linéaire sur la durée d'utilité estimée de l'actif, soit la durée restante du contrat de location depuis la date de création de l'actif. Les modalités d'amortissement, les durées d'utilité et les valeurs résiduelles sont réévaluées annuellement.
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants (Suite)
Actifs et passifs financiers
Classification et évaluation initiale des actifs financiers et des passifs financiers.
Les actifs et passifs financiers sont comptabilisés à la juste valeur lorsque le Groupe devient partie aux dispositions contractuelles de l'instrument. Les achats et ventes d'actifs financiers sont comptabilisés à la date de transaction, jour où le Groupe s'engage contractuellement à acquérir ou à céder les actifs. Les créances commerciales sont comptabilisées une fois la responsabilité liée au contrôle du produit transférée au client. Les passifs sont comptabilisés lorsque l'autre partie a exécuté son contrat et qu'il existe une obligation contractuelle de payer. Un actif financier et un passif financier sont compensés et le montant net est présenté dans l'état de la situation financière lorsqu'il existe un droit juridiquement exécutoire de compenser les montants comptabilisés et qu'il existe une intention soit de régler sur une base nette, soit de réaliser l'actif. et régler la responsabilité simultanément.
Le classement est déterminé à la fois par :
? le modèle économique de l'entité pour la gestion de l'actif financier, et
? les caractéristiques contractuelles des flux de trésorerie de l’actif financier.
Évaluation ultérieure des actifs et passifs financiers
Actifs financiers au coût amorti
Les actifs financiers sont évalués au coût amorti si les actifs remplissent les conditions suivantes (et ne sont pas désignés comme étant à la juste valeur par le biais du résultat net) :
· ils sont détenus dans le cadre d'un modèle économique dont l'objectif est de détenir les actifs financiers et d'en percevoir les flux de trésorerie contractuels, et
· les conditions contractuelles des actifs financiers donnent lieu à des flux de trésorerie qui sont uniquement des paiements de principal et d'intérêts sur le montant principal restant dû.
Après comptabilisation initiale, ceux-ci sont évalués au coût amorti selon la méthode du taux d'intérêt effectif. L'actualisation est omise lorsque son effet est négligeable.
Passifs financiers au coût amorti
Par la suite, les passifs financiers sont évalués au coût amorti selon la méthode du taux d'intérêt effectif.
La décomptabilisation (totale ou partielle) d'un actif financier se produit lorsque les droits de recevoir les flux de trésorerie des instruments financiers expirent ou sont transférés et que la quasi-totalité des risques et avantages liés à la propriété ont été supprimés du Groupe. Les actifs financiers sont évalués à chaque date de clôture. Le Groupe décomptabilise (totalement ou partiellement) un passif financier lorsque l'obligation spécifiée dans le contrat est exécutée ou expire.
Dépréciation d'actifs financiers
Les actifs financiers sont évalués dès la comptabilisation initiale et à chaque date de clôture afin de déterminer s'il existe une nécessité de dépréciation. Les actifs financiers nécessitent que les pertes attendues sur la durée de vie soient comptabilisées dès la comptabilisation initiale.
Les exigences de dépréciation d'IFRS 9 utilisent des informations prospectives pour comptabiliser les pertes de crédit attendues - le « modèle des pertes de crédit attendues (ECL) ». Les instruments visés par ces exigences comprenaient les prêts et autres actifs financiers de type dette évalués au coût amorti, les créances commerciales et autres créances.
Le Groupe prend en compte un éventail plus large d'informations lors de l'évaluation du risque de crédit et de la mesure des pertes de crédit attendues, notamment les événements passés, les conditions actuelles, les prévisions raisonnables et justifiables qui affectent la recouvrabilité attendue des flux de trésorerie futurs de l'instrument.
Dans l’application de cette approche prospective, on distingue :
· les instruments financiers dont la qualité du crédit ne s'est pas détériorée de manière significative depuis la comptabilisation initiale ou qui présentent un faible risque de crédit (« étape 1 ») et
· instruments financiers dont la qualité de crédit s'est considérablement détériorée depuis la comptabilisation initiale et dont le risque de crédit n'est pas faible (« étape 2 »).
L'étape 3 couvrirait les actifs financiers qui présentent des indications objectives de dépréciation à la date de clôture.
Les « pertes de crédit attendues sur 12 mois » sont comptabilisées pour la première catégorie (c'est-à-dire l'étape 1), tandis que les « pertes de crédit attendues sur la durée de vie » sont comptabilisées pour la deuxième catégorie (c'est-à-dire l'étape 2).
La mesure des pertes de crédit attendues est déterminée par une estimation pondérée des probabilités des pertes de crédit sur la durée de vie attendue de l'instrument financier.
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants (Suite)
Actifs et passifs financiers (a continué)
Clients et autres débiteurs
Le Groupe utilise une approche simplifiée pour comptabiliser ses créances commerciales et autres et comptabilise la provision pour pertes en tant que pertes de crédit attendues sur la durée de vie. Il s’agit des déficits attendus des flux de trésorerie contractuels, compte tenu du potentiel de défaut à tout moment pendant la durée de vie de l’instrument financier. Lors de ses calculs, le Groupe utilise son expérience historique, des indicateurs externes et des informations prospectives pour calculer les pertes de crédit attendues à l'aide d'une matrice de provisions.
Le Groupe évalue la dépréciation des créances commerciales et autres sur une base collective car elles présentent des caractéristiques de risque de crédit communes et ont été regroupées en fonction du nombre de jours de retard.
Les coûts d'emprunt
Tous les coûts d'emprunt sont passés en charges conformément à la méthode du taux d'intérêt effectif.
Équité
Les actions sont classées en capitaux propres. Les coûts marginaux directement attribuables à l'émission d'actions ordinaires et d'options sur actions sont comptabilisés en déduction des capitaux propres, nets de tout effet d'impôt.
Instruments financiers comptabilisés à la juste valeur : Contrepartie différée
La juste valeur est calculée sur la base de la valeur actuelle des flux de trésorerie futurs en capital et en intérêts, actualisés au taux d'intérêt du marché à la date de clôture. Il s’agit de montants fixes détaillés dans chaque contrat.
Produits et charges financiers
Les produits et charges financiers sont comptabilisés en résultat selon la méthode du taux d’intérêt effectif.
Passifs éventuels
Un passif éventuel est une obligation éventuelle ou une obligation actuelle qui découle d'événements passés et qui n'est pas comptabilisée comme un passif ou une provision, car il est peu probable qu'une sortie de ressources soit nécessaire pour régler l'obligation ou qu'un calcul suffisamment fiable de le montant ne peut pas être versé.
Trésorerie et équivalents de trésorerie
La trésorerie et les équivalents de trésorerie comprennent les soldes de trésorerie et les dépôts à vue d'une échéance inférieure ou égale à trois mois..
Des provisions
Une provision est comptabilisée au bilan lorsque le Groupe a une obligation juridique ou implicite résultant d'un événement passé, qu'il est probable qu'une sortie d'avantages économiques sera nécessaire pour éteindre l'obligation, et que la sortie peut être estimée. de manière fiable. Le montant comptabilisé en provision est la meilleure estimation de la dépense nécessaire pour régler l'obligation actuelle à la date de clôture. Si l'effet de la valeur temps de l'argent est significatif, la provision est déterminée par actualisation des flux de trésorerie futurs attendus à un taux avant impôt qui reflète les appréciations actuelles du marché sur la valeur temps de l'argent et, le cas échéant, les risques spécifiques à la responsabilité.
Une provision pour restructuration est comptabilisée lorsque le Groupe a approuvé un plan de restructuration détaillé et formel et que la restructuration a commencé ou a été annoncée publiquement. Les pertes d'exploitation futures ne sont pas provisionnées.
Régimes à cotisations définies
Un régime de retraite à cotisations définies est un régime d'avantages postérieurs à l'emploi en vertu duquel le Groupe verse des cotisations fixes à une entité distincte et n'aura aucune obligation légale ou implicite de payer des montants supplémentaires. Les obligations de cotisations aux régimes de retraite à cotisations définies sont comptabilisées en charge des avantages du personnel en résultat lorsque les salariés fournissent des services leur donnant droit aux cotisations.
Transactions de paiement basées sur des actions
Le Groupe gère un plan d'intéressement à long terme qui permet à la Société d'attribuer des actions gratuites (« RSA ») aux administrateurs exécutifs et à la haute direction. Tous les régimes sont des accords réglés en capitaux propres selon IFRS 2 Paiement fondé sur des actions.
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants (Suite)
Actifs et passifs financiers (a continué)
Transactions de paiement basées sur des actions (Suite)
La juste valeur à la date d'attribution des attributions fondées sur des actions accordées aux salariés est comptabilisée en charges de personnel, avec une augmentation correspondante des capitaux propres, sur la période pendant laquelle les salariés acquièrent un droit inconditionnel aux attributions. Le montant comptabilisé en charge est ajusté pour refléter le nombre d'attributions pour lesquelles les conditions de service et de performance hors marché associées devraient être remplies, de sorte que le montant finalement comptabilisé en charge soit basé sur le nombre d'attributions qui satisfont aux exigences. conditions de service liées et de performance non marchandes à la date d’acquisition. Il n'est inversé que lorsque les droits ne sont pas acquis, car tous
les conditions de performance non marchandes ne sont pas remplies ou lorsqu'un salarié bénéficiaire d'actions quitte le Groupe avant la fin de la période d'acquisition et perd en conséquence ces options.
Estimations et jugements comptables critiques
La préparation des états financiers nécessite le jugement de la direction et l'utilisation d'estimations et d'hypothèses qui affectent les montants présentés dans les états financiers consolidés et les notes complémentaires. Ces estimations et hypothèses associées sont fondées sur l'expérience historique et sur divers autres facteurs jugés raisonnables dans les circonstances actuelles. Les résultats réels peuvent différer de ces estimations. Les estimations et hypothèses sont revues en permanence. Les révisions des estimations comptables sont comptabilisées dans la période au cours de laquelle elles sont révisées et dans toute période future affectée.
Voici les estimations et jugements qui, de l'avis de la direction, sont importants pour les montants sous-jacents inclus dans les états financiers et pour lesquels il existe un risque important que des événements futurs ou de nouvelles informations entraînent une modification de ces estimations ou jugements.
Considération différée
La contrepartie différée à payer représente la meilleure estimation de la direction de la juste valeur des montants qui seront payables, actualisée de manière appropriée au moyen d'un taux d'intérêt du marché. La juste valeur a été estimée en attribuant des probabilités, basées sur les attentes actuelles de la direction, aux scénarios de paiement potentiels. La juste valeur de la contrepartie différée dépend principalement de la performance future des entreprises acquises par rapport à des objectifs prédéterminés et des attentes actuelles de la direction à cet égard.
Questions liées au climat
Conformément à l'année précédente, au 31 décembre 2023, le Groupe n'a pas identifié de risques significatifs induits par les changements climatiques qui pourraient affecter négativement et matériellement les estimations et jugements actuellement utilisés dans les états financiers du Groupe. La direction évalue en permanence l’impact des questions liées au climat.
Bonne volonté
La comptabilisation initiale du goodwill représente la meilleure estimation de la direction de la juste valeur des entités acquises, diminuée des actifs identifiés acquis.
Lors de l'évaluation annuelle de la dépréciation du goodwill, la direction calcule la valeur recouvrable du groupe en utilisant sa meilleure estimation des flux de trésorerie futurs actualisés du groupe. Les justes valeurs ont été estimées à l'aide des projections actuelles et futures de la direction concernant la performance du groupe Mincon ainsi que des données et hypothèses appropriées.
Durée de vie utile et valeurs résiduelles des immobilisations incorporelles
Distinguer la phase de recherche et de développement, déterminer la durée de vie utile et décider si les exigences de comptabilisation pour la capitalisation des coûts de développement de nouveaux projets sont remplies nécessitent toutes du jugement. Ces jugements sont fondés sur l'expérience historique et sur divers autres facteurs jugés raisonnables dans les circonstances du moment.
Après la capitalisation, la direction vérifie si les exigences de comptabilisation continuent d'être remplies et s'il existe des indicateurs indiquant que les coûts capitalisés pourraient avoir subi une dépréciation.
Clients et autres débiteurs
Les créances commerciales et autres créances sont incluses dans les actifs courants, à l'exception de celles dont l'échéance est supérieure à 12 mois après la date de clôture, qui sont classées en actifs non courants. Le Groupe estime le risque de non-paiement des créances et provisionne les créances douteuses conformément à la norme IFRS 9.
3. Principes comptables, estimations et jugements comptables importants (Suite)
Estimations et jugements comptables critiques (Suite)
Créances commerciales et autres créances (suite)
Le Groupe applique l'approche simplifiée de provisionnement des pertes de crédit attendues (ECL) autorisée par la norme IFRS 9 Instruments financiers, qui exige que les pertes attendues sur la durée de vie soient comptabilisées dès la comptabilisation initiale des créances et prises en compte à chaque date de clôture. Les taux de perte sont calculés selon une méthode de « taux de roulement » basée sur la probabilité qu'une créance progresse dans les chaînes successives de non-paiement jusqu'à sa radiation.
Les créances commerciales sont radiées lorsqu'il n'y a aucune attente raisonnable de recouvrement, par exemple lorsqu'un débiteur ne parvient pas à s'engager dans un plan de remboursement avec l'entreprise. Lorsque des recouvrements sont effectués, ils sont comptabilisés dans le compte de résultat consolidé.
4. Revenus
Dans le tableau suivant, les revenus sont ventilés entre les produits fabriqués par Mincon et les produits achetés en dehors du Groupe et revendus via les canaux de distribution de Mincon.
2023 | 2022 | |
| ?'000 | ?'000 |
Revenus du produit : |
| |
Vente du produit Mincon | 128,294 | 141,830 |
Vente de produit tiers | 28,637 | 28,178 |
Total des revenus | 156,931 | 170,008 |
Le chiffre d'affaires du Groupe ventilé par principaux marchés géographiques est présenté en note 5.
Le Groupe a comptabilisé un passif contractuel d'un montant de 1 million d'euros au 31 décembre 2023 (2022 : NIL), qui représente les paiements clients reçus avant la performance qui devraient être comptabilisés au cours du prochain exercice. Le passif sur contrat est comptabilisé sous Autres charges à payer et autres passifs (note 16).
5. Secteur opérationnel
Le CODM évalue la performance des secteurs opérationnels sur la base du résultat opérationnel. Le chiffre d'affaires sectoriel pour l'exercice clos le 31 décembre 2023 de 156.9 millions d'euros (2022 : 170 millions d'euros) est entièrement dérivé des ventes à des clients externes.
Informations à l'échelle de l'entité
L'entreprise est gérée à l'échelle mondiale, mais exploite des installations de fabrication et des bureaux de vente en Irlande, au Royaume-Uni, en Suède, en Finlande, en Afrique du Sud, en Australie occidentale, aux États-Unis et au Canada, ainsi que des bureaux de vente dans dix autres sites, dont l'Australie orientale, l'Afrique du Sud et la France. , Espagne, Namibie, Suède, Chili et Pérou. Lors de la présentation des informations géographiques, les revenus sont basés sur la localisation géographique des clients et les actifs non courants sur la localisation de ces actifs.
Chiffre d'affaires par région (par localisation des clients) :
| 2023 | 2022 |
?'000 | ?'000 | |
Région: | ||
IIrlande | 1,619 | 2,974 |
Amériques | 66,466 | 69,752 |
Australasie | 14,344 | 16,882 |
Europe, Moyen-Orient, Afrique | 74,502 | 80,400 |
Chiffre d'affaires total des activités poursuivies | 156,931 | 170,008 |
5. Secteur opérationnel (Suite)
En 2023, Mincon a réalisé un chiffre d'affaires aux États-Unis de 38.4 millions d'euros (2022 : 42.4 millions d'euros), ce qui a contribué à plus de 10 % des ventes de l'ensemble du groupe pour 2023.
|
|
| ||
| 2023 | 2022 | ||
| ?'000 | ?'000 | ||
Région: | ||||
Amériques | 16,352 | 17,752 | ||
Australasie | 11,060 | 12,252 | ||
Europe, Moyen-Orient, Afrique | 67,976 | 63,109 | ||
Total des actifs non courants(1) | 95,388 | 93,113 | ||
(1) Les actifs non courants excluent les actifs d’impôts différés. |
|
| ||
En 2023, Mincon détenait des actifs non courants (hors actifs d'impôts différés) en Irlande pour un montant de 23.5 millions d'euros (2022 : 17.6 millions d'euros), aux États-Unis pour un montant de 11.7 millions d'euros (2022 : 12.5 millions d'euros), ces actifs contribuant séparément à plus de 10 % de l'ensemble des actifs non courants du Groupe (hors impôts différés actifs) pour 2023.
|
|
| ||
| 2023 | 2022 | ||
| ?'000 | ?'000 | ||
Région: | ||||
Amériques | 5,883 | 6,839 | ||
Australasie | 1,988 | 2,555 | ||
Europe, Moyen-Orient, Afrique | 21,091 | 20,115 | ||
Total des passifs non courants(1) | 28,962 | 29,509 | ||
(1) Les passifs non courants excluent les impôts différés passifs. |
|
| ||
En 2023, Mincon détenait des passifs non courants (hors passifs d'impôts différés) en Irlande d'un montant de 15.7 millions d'euros (2022 : 13.5 millions d'euros), ce qui a contribué à plus de 10 % des passifs non courants de l'ensemble du Groupe (hors passifs d'impôts différés). pour 2023.
6. Coût des ventes et dépenses d’exploitation
Le coût des ventes et les coûts d'exploitation comprenaient les principales composantes suivantes :
Coût des ventes |
|
|
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Matières premières | 46,201 | 45,523 |
Achats de produits tiers | 22,194 | 21,838 |
Frais de personnel | 20,980 | 23,093 |
Amortissement (note 13) | 5,387 | 5,194 |
En frais liés sur les achats | 3,200 | 4,759 |
Coûts énergétiques | 2,735 | 3,116 |
Entretien des machines | 1,529 | 2,120 |
Sous-traitant | 4,884 | 7,139 |
Amortissement du développement de produits | 485 | 121 |
Autre | 3,813 | 3,035 |
Coût total des ventes | 111,408 | 115,938 |
Le Groupe a investi environ 4.1 millions d’euros dans des projets de recherche et développement en 2023 (2022 : 4.4 millions d’euros). Sur ce montant, 4.1 millions d'euros ont été passés en charges sur la période (2022 : 4.1 millions d'euros), le solde de NIL de frais de développement étant capitalisé (2022 : 285,000 12 ?) (note XNUMX).
6. Coût des ventes et dépenses d’exploitation (Suite)
Les coûts d'exploitation
2023 | 2022 | |
?'000 | ?'000 | |
Frais de personnel (y compris les émoluments des administrateurs) | 19,726 | 20,370 |
Amortissement (note 13) | 2,610 | 2,588 |
Amortissement de la propriété intellectuelle acquise | 215 | 190 |
Voyage | 1,812 | 1,927 |
Frais professionnels | 2,425 | 2,637 |
Administration | 2,938 | 2,997 |
Stratégie | 791 | 706 |
Coût légal | 715 | 846 |
Autre | 2,001 | 2,060 |
Total des autres charges d'exploitation | 33,233 | 34,321 |
Le Groupe a reconnu 56,000 2023 ? de subventions gouvernementales en 2022 (119,000 : XNUMX XNUMX ?). Ces subventions diffèrent dans leur structure selon les pays, elles concernent principalement les frais de personnel.
7. Charges financières
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Intérêts sur les dettes de location | 698 | 609 |
Intérêts sur les prêts et emprunts | 1,774 | 870 |
Charges financières | 2,472 | 1,479 |
8. Informations sur les employés | ||
2023 | 2022 | |
?'000 | ?'000 | |
Salaires et traitements - à l'exclusion des administrateurs | 34,633 | 36,085 |
Salaires, traitements, honoraires et prestations de retraite - administrateurs (note 10) | 725 | 868 |
Frais de sécurité sociale | 3,409 | 4,428 |
Coûts des prestations de retraite des régimes à cotisations définies | 2,203 | 2,272 |
Charge liée aux paiements fondés sur des actions (note 21) | (264) | (190) |
Coûts totaux de personnel | 40,706 | 43,463 |
En plus des charges de personnel ci-dessus, le Groupe a capitalisé des charges salariales de NIL en 2023 (2022 : 151,000 XNUMX ?) au titre du développement.
Au 31 décembre 2023, il y avait 445,000 2022 ? (234,000 : XNUMX XNUMX ?) accumulés au titre et non des cotisations de retraite versées.
| ||
|
| |
L'effectif moyen était le suivant : |
|
|
| 2023 | 2022 |
| Numéro | Numéro |
Vente et de distribution | 136 | 133 |
Général et administration | 77 | 75 |
Fabrication, service et développement | 391 | 417 |
Nombre moyen de personnes occupées | 604 | 625 |
Prestations de retraite et autres régimes d’avantages sociaux
Le Groupe gère différents régimes de retraite à cotisations définies. Au cours de l'exercice clos le 31 décembre 2023, le groupe a enregistré 2.2 millions d’euros (2022 : 2.3 millions d’euros) de charges liées à ces plans.
9. Acquisitions et cessions
Acquisition 2023
Mincon Group n’a réalisé aucune acquisition en 2023.
Acquisition 2022
En janvier 2022, Mincon a acquis 100 % des parts de Spartan Drilling Tools, un fabricant de tiges de forage et de produits associés basé aux États-Unis pour un montant de 1,014,000 XNUMX XNUMX ? Spartan Drilling Tools a été acquise pour fabriquer des tiges de forage plus proches de l'utilisateur final dans la région américaine.
A. Contrepartie transférée
Le tableau suivant résume la juste valeur à la date d’acquisition de chaque grande catégorie de contrepartie transférée.
|
|
|
| Outils de forage spartiates | Total |
|
|
| ?'000 | ?'000 | |
Contrepartie transférée | 1,014 | 1,014 | |||
Contrepartie totale transférée |
| 1,014 | 1,014 |
B. Actifs identifiables acquis et passifs assumés
Le tableau suivant résume les montants comptabilisés des actifs et des passifs pris en charge à la date d'acquisition.
| Total |
?'000 | |
Immobilisations corporelles | 480 |
Droits d'utilisation des biens | 455 |
stocks | 369 |
Créances clients | 133 |
Autres actifs | 63 |
Fournisseurs et autres créditeurs | (83) |
Responsabilités du droit d’utilisation | (455) |
Autres charges à payer et dettes | (109) |
Juste valeur des actifs nets identifiables acquis | 853 |
Évaluation des justes valeurs
Les techniques d'évaluation utilisées pour évaluer la juste valeur des actifs importants acquis étaient les suivantes.
Actifs acquis | Technique d'évaluation |
Immobilisations corporelles | Technique de comparaison du marché et technique des coûts : le modèle d'évaluation prend en compte les prix du marché pour des articles similaires lorsqu'ils sont disponibles, et le coût de remplacement amorti le cas échéant. Le coût de remplacement amorti reflète les ajustements liés à la détérioration physique ainsi qu'à l'obsolescence fonctionnelle et économique. |
stocks | Technique de comparaison de marché : La juste valeur est déterminée sur la base du prix de vente estimé dans le cours normal des affaires diminué des coûts estimés d'achèvement et de vente, et d'une marge bénéficiaire raisonnable basée sur l'effort requis pour achever et vendre les stocks. |
Actifs acquis | Technique d'évaluation |
Créances clients | Tous les soldes débiteurs ont été évalués et tous sont recouvrables. |
Fournisseurs et autres créditeurs | Tous ont été consultés et considérés comme payables à des fournisseurs crédibles |
Autres actifs courants | Tous ont été consultés pour la récupérabilité et tout est récupérable |
Autres charges à payer et dettes | Tous ont été évalués pour leur crédibilité et jugés payables. |
9. Acquisitions et cessions (Suite)
La perte résultant de l'acquisition de Spartan Drilling Tools a été consolidée dans le bénéfice 2022 du groupe Mincon pour la période de référence.
Bonne volonté
Le goodwill de 161,000 XNUMX ? s'explique principalement par les attentes de croissance, la rentabilité future attendue et les synergies de coûts attendues.
Le goodwill résultant de l'acquisition a été comptabilisé comme suit.
Outils de forage spartiates ?'000 | Total 2022 ?'000 | |
Contrepartie transférée | 1,014 | 1,014 |
Juste valeur des actifs nets identifiables | (853) | (853) |
Bonne volonté | 161 | 161 |
10. Divulgations statutaires et autres informations requises
Le résultat opérationnel est constaté après imputation des montants suivants :
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Rémunération des administrateurs | ||
Frais | 234 | 210 |
Salaires et traitements | 432 | 599 |
Cotisations aux prestations de retraite | 59 | 59 |
Rémunération totale des administrateurs | 725 | 868 |
Rémunération du commissaire aux comptes
| 2023 ?'000 | 2022 ?'000 |
Rémunération de l'auditeur - Honoraires payables au cabinet d'audit principal | ||
Audit des comptes du Groupe | 188 | 180 |
Audit des comptes sociaux | 10 | 10 |
Autres services d'assurance | 15 | 13 |
| 213 | 203 |
Rémunération du commissaire aux comptes - Honoraires payables aux autres cabinets du réseau du cabinet d'audit chef de file | ||
Services d’audit (Score- XNUMX) | 36 | 35 |
Autres services d'assurance | - | - |
Services de conseil fiscal | 2 | 2 |
Rémunération totale du commissaire aux comptes | 38 | 37 |
11. Impôt sur le revenu
Impôt comptabilisé en compte de résultat :
| 2023 | 2022 |
Charge d'impôt exigible | ?'000 | ?'000 |
Année actuelle | 1,995 | 4,409 |
Ajustement pour les années antérieures | - | 172 |
Total de la charge d'impôt exigible | 1,995 | 4,581 |
Charge d'impôt différé | ||
Naissance et renversement des différences temporelles | (561) | (551) |
Total de la charge d'impôt différé | (561) | (551) |
Charge totale d'impôts | 1,434 | 4,030 |
Un rapprochement de la charge d'impôt sur le résultat attendue pour les activités poursuivies est calculé en appliquant le taux d'impôt irlandais standard au bénéfice avant impôt et le rapprochement avec la charge d'impôt sur le résultat réelle est le suivant :
2023 | 2022 | |
?'000 | ?'000 | |
Résultat avant impôt des activités poursuivies | 8,904 | 18,734 |
Taux d'imposition standard irlandais (12.5 %) | 12.5% | 12.5% |
Taxes au taux standard irlandais | 1,113 | 2,342 |
Revenus étrangers à des taux autres que le taux standard irlandais | (462) | 662 |
Pertes créées/utilisées | (61) | 304 |
Autre | 844 | 722 |
Charge totale d'impôts | 1,434 | 4,030 |
Le passif net d'impôts différés du Groupe s'établit comme suit :
2023 | 2022 | |
| ?'000 | ?'000 |
Actifs d'impôts différés : |
| |
Réserves, provisions et crédits d'impôt | 2,012 | 1,044 |
Pertes fiscales et gains de change latents | 652 | 1,006 |
Actif total d’impôts différés | 2,664 | 2,050 |
Passifs d'impôts différés : |
|
|
Immobilisations corporelles | (2,099) | (1,808) |
Bénéfice pas encore imposable | - | (238) |
Total des impôts différés passifs | (2,099) | (2,046) |
Actif/(passif) net d’impôts différés | 565 | 4 |
L'évolution des différences temporelles au cours de l'exercice est la suivante : |
|
|
Balance | Reconnu dans | Balance | |
1 janvier | Profit ou perte | 31 décembre | |
1er janvier 2022 - 31 décembre 2022 | ?'000 | ?'000 | ?'000 |
Actifs d'impôts différés : | |||
Réserves, provisions et crédits d'impôt | 741 | 303 | 1,044 |
Pertes fiscales | 334 | 672 | 1,006 |
Actif total d’impôts différés | 1,075 | 975 | 2,050 |
Passifs d'impôts différés : | |||
Immobilisations corporelles | (1,332) | (476) | (1,808) |
Bénéfice pas encore imposable | (290) | 52 | (238) |
Total des impôts différés passifs | (1,622) | (424) | (2,046) |
Passif net d’impôts différés | (547) | 551 | 4 |
11. Impôt sur le revenu (Suite)
Balance | Reconnu dans | Balance | |
1 janvier | Profit ou perte | 31 décembre | |
1er janvier 2023 - 31 décembre 2023 | ?'000 | ?'000 | ?'000 |
Actifs d'impôts différés : | |||
Réserves, provisions et crédits d'impôt | 1,044 | 968 | 2,012 |
Pertes fiscales | 1,006 | (354) | 652 |
Actif total d’impôts différés | 2,050 | 614 | 2,664 |
Passifs d'impôts différés : |
|
|
|
Immobilisations corporelles | (1,808) | (291) | (2,099) |
Bénéfice pas encore imposable | (238) | 238 | - |
Total des impôts différés passifs | (2,046) | (53) | (2,099) |
Passif net d’impôts différés | 4 | 561 | 565 |
Des actifs d’impôts différés n’ont pas été reconnus pour les éléments suivants :
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Pertes fiscales | 3,789 | 3,850 |
Total | 3,789 | 3,850 |
12. Immobilisations incorporelles et goodwill
| Développement produit | Immobilisation incorporelle générée en interne | Bonne volonté | Acquis intellectuel propriété | Total |
| ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 |
Solde au 1er janvier 2022 | 6,986 | - | 32,545 | 626 | 40,157 |
Développé en interne | 285 | - | - | - | 285 |
Acquisitions (note 9) | - | - | 161 | - | 161 |
Transfert vers une immobilisation incorporelle générée en interne | (7,271) | 7,271 | - | - | - |
Propriété intellectuelle acquise | - | - | - | 147 | 147 |
Amortissement de la propriété intellectuelle | - | - | - | (190) | (190) |
Amortissement du développement de produits | - | (121) | - | - | (121) |
Différences de traduction | - | - | (378) | 48 | (330) |
Solde au 31 décembre 2022 | - | 7,150 | 32,328 | 631 | 40,109 |
Propriété intellectuelle acquise | - | - | - | 1,517 | 1,517 |
Amortissement de la propriété intellectuelle | - | - | - | (216) | (216) |
Amortissement du développement de produits | - | (485) | - | - | (485) |
Différences de traduction | - | - | (278) | (22) | (300) |
Solde au 31 décembre 2023 | - | 6,665 | 32,050 | 1,910 | 40,625 |
Le goodwill concerne l'acquisition des sociétés ci-dessous, soit les dates auxquelles le Groupe a obtenu le contrôle de ces activités :
·..... Les 60 % restants de DDS-SA Pty Limited en novembre 2009
·..... L'acquisition à 60% d'Omina Supplies en août 2014
·..... L'acquisition de 65% de Rotacan en août 2014
·..... L'acquisition des produits ABC en août 2014
·..... L'acquisition d'Ozmine en janvier 2015
·..... L'acquisition de Mincon Chile en mars 2015
·..... L'acquisition de Mincon Tanzanie en mars 2015
·..... L'acquisition de Premier en novembre 2016
·..... L'acquisition de Rockdrill Engineering en novembre 2016
·..... L'acquisition de PPV en avril 2017
·..... L'acquisition de Viqing juillet 2017
·..... L'acquisition de Driconeq en mars 2018
·..... L'acquisition de Pacific Bit of Canada en janvier 2019
·..... L'acquisition du groupe Lehti en janvier 2020
·..... L'acquisition de Rocdrill en mai 2020
·..... L'acquisition d'Attakroc en juin 2021
·..... L’acquisition de Spartan Drilling Tools en janvier 2022
Le Groupe comptabilise les acquisitions selon la méthode de l'acquisition telle que décrite dans IFRS 3. Regroupements d'entreprises.
12. Immobilisations incorporelles et goodwill (Suite)
La valeur recouvrable du goodwill a été évaluée sur la base d'estimations de juste valeur diminuée des coûts de cession (FVLCD). La valorisation FVLCD est calculée sur la base d'un modèle de flux de trésorerie actualisés (« DCF »). Les hypothèses les plus importantes du DCF sont le coût moyen pondéré du capital (« WACC »), les taux d'imposition et les hypothèses de valeur terminale. Les tests de dépréciation du goodwill n’ont révélé aucune dépréciation au cours des périodes présentées. Quatre sensibilités sont appliquées dans le cadre de l’analyse considérant les effets des changements dans :
1) le WACC,
2) la marge d'EBITDA,
3) le taux de croissance à long terme et
4) le niveau des dépenses en capital en valeur terminale.
Les sensibilités calculent des scénarios pessimistes pour évaluer les indications potentielles de dépréciations dues à des changements dans les hypothèses clés. Les résultats de l’analyse de sensibilité ne suggèrent pas que le goodwill serait diminué lorsque ces sensibilités seraient appliquées.
La valeur comptable de l'UGT a été jugée inférieure à sa juste valeur diminuée des coûts de cession de 5.3 millions d'euros (2022 : 52.4 millions d'euros), ce qui donne à la direction une marge de manœuvre et une certaine aisance dans l'évaluation de la dépréciation indiquée ci-dessus.
Les principales hypothèses utilisées dans l’estimation de la juste valeur diminuée des coûts étaient les suivantes :
|
|
|
| ||
| 2023 | 2022 |
| ||
CMPC | 11.35% | 12.60% |
| ||
Marge EBITDA | 16.18% | 20.23% |
| ||
Taux de croissance à long terme | 2.29% | 2.20% |
| ||
Dépenses d'investissement en valeur terminale | 9.8 millions d'euros | 10.6 millions d'euros |
| ||
Le calcul du WACC prend en compte les données de marché et les données de sociétés publiques comparables. Les données des groupes de référence ont été particulièrement prises en compte pour le facteur bêta et la structure de financement supposée (niveau d'endettement). L'analyse a abouti à une fourchette de taux d'actualisation de 10.15 % à 12.55 %. Cela se traduit par l'utilisation d'un WACC médian de 11.35 %.
Le taux de croissance à long terme de 2.30 % appliqué est basé sur une moyenne pondérée des taux d'inflation à long terme des pays dans lesquels Mincon génère des revenus et des bénéfices.
L'EBITDA budgétisé était basé sur les attentes de résultats futurs, en tenant compte de l'expérience passée, ajusté en fonction de la croissance prévue des revenus, comme détaillé dans le budget approuvé par la direction. Aucun effet sur la marge d'EBITDA n'est supposé dans la valeur terminale, c'est-à-dire que la marge d'EBITDA budgétée de 16.20 % pour 2026 est supposée dans le calcul de la valeur terminale utilisé pour arriver à la FVLCD.
Les dépenses en capital en valeur terminale supposent qu'aucune croissance du bilan n'est supposée dans la valeur terminale, les dépenses en capital sont supposées égales à un amortissement de 9.8 millions d'euros.
Le tableau suivant indique le montant auquel les deux hypothèses ci-dessous devraient être modifiées individuellement pour que la valeur recouvrable estimée soit égale à la valeur comptable.
| 2023 | 2022 |
CMPC | 11.63% | 14.80% |
Taux de croissance à long terme | 1.73% | 1.35% |
Les dépenses d'investissement de ?NIL (2022 : 285,000 2022?), qui ont été capitalisées, sont liées au développement de produits en cours au sein du Groupe. L'amortissement a débuté en octobre XNUMX une fois le projet commercialisé. Les amortissements sont imputés au compte de résultat sur quinze ans selon la méthode linéaire.
13. Immobilisations corporelles
Terre & | Plante & | ROU |
| |
| Bâtiments | Matériel | Outils | Total |
| ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 |
Prix: |
|
|
|
|
Au 1er janvier 2022 | 18,047 | 58,775 | 9,445 | 86,267 |
Acquisitions par regroupement d'entreprises | 9 | 471 | 455 | 935 |
Récents | 1,146 | 6,164 | 2,880 | 10,190 |
Cessions et décomptabilisation des actifs de ROU | (1,226) | (1,176) | (1,191) | (3,593) |
Différences de change | 181 | 274 | (58) | 397 |
Au 31 décembre 2022 | 18,157 | 64,508 | 11,531 | 94,196 |
Récents | 3,824 | 6,378 | 1,013 | 11,215 |
Cessions et décomptabilisation des actifs de ROU | - | (1,734) | (656) | (2,390) |
Différences de change | (337) | (1,029) | (292) | (1,658) |
Au 31 décembre 2023 | 21,644 | 68,123 | 11,596 | 101,363 |
Dépréciation accumulée: |
|
| ||
Au 1er janvier 2022 | (4,005) | (27,853) | (3,749) | (35,607) |
Facturé à l'année | (577) | (5,046) | (2,159) | (7,782) |
Cessions | 381 | 994 | 1,134 | 2,509 |
Différences de change | (41) | (282) | 11 | (312) |
Au 31 décembre 2022 | (4,242) | (32,187) | (4,763) | (41,192) |
Facturé à l'année | (648) | (5,144) | (2,205) | (7,997) |
Cessions | (10) | 1,372 | 567 | 1,929 |
Différences de change | 50 | 501 | 109 | 660 |
Au 31 décembre 2023 | (4,850) | (35,458) | (6,292) | (46,600) |
Valeur comptable : 31 décembre 2023 | 16,794 | 32,665 | 5,304 | 54,763 |
Valeur comptable : 31 décembre 2022 | 13,915 | 32,321 | 6,768 | 53,004 |
Valeur comptable : 1er janvier 2022 | 14,042 | 30,922 | 5,696 | 50,660 |
Les actifs de ROU comprennent des immobilisations de 4.2 millions d’euros (2022 : 6 millions d’euros) et des installations et équipements de 1.1 million d’euros (2022 : 800,000 XNUMX ?).
La dotation aux amortissements des immobilisations corporelles est comptabilisée sur les lignes suivantes du compte de résultat :
2023 | 2022 | |
?'000 | ?'000 | |
Coût des ventes | 4,994 | 4,768 |
Coût des ventes des actifs ROU | 393 | 426 |
Dépenses d'exploitation | 830 | 852 |
Charges d'exploitation Actif ROU | 1,780 | 1,736 |
Charge d'amortissement totale des immobilisations corporelles | 7,997 | 7,782 |
14. Stocks et biens d'équipement
2023 | 2022 | |
?'000 | ?'000 | |
Produits finis | 45,953 | 47,983 |
Travaux en cours | 9,060 | 12,943 |
Matières premières | 14,717 | 15,985 |
Inventaire total | 69,730 | 76,911 |
Le Groupe a enregistré une dépréciation des stocks de 87,000 31 ? pour tenir compte de la valeur nette de réalisation au cours de l'exercice clos le 2023 décembre 2022 (128,000 : XNUMX XNUMX). Les dépréciations sont incluses dans le coût des ventes.
15. Créances commerciales et autres créances et autres actifs courants
a) Clients et autres créances
2023 | 2022 | |
?'000 | ?'000 | |
Créance brute | 23,129 | 24,975 |
Provision pour dépréciation | (1,513) | (1,103) |
Clients nets et autres créances | 21,616 | 23,872 |
| Provision pour dépréciation |
?'000 | |
Solde au 1er janvier 2023 | (1,103) |
Augmentation de la provision liée à la dépréciation des créances des années antérieures | 2 |
Augmentation du modèle ECL | (412) |
Solde au 31 décembre 2023 | (1,513) |
Le tableau suivant fournit des informations sur l'exposition au risque de crédit et les ECL pour les créances commerciales à la date du 31 Décembre 2023.
Taux de perte moyen pondéré % | Valeur comptable brute ?'000 | Indemnité de sinistre ?'000 | |
Actuel (pas en souffrance) | 2% | 15,924 | 280 |
1 à 30 jours de retard | 9% | 3,145 | 275 |
31 à 60 jours de retard | 22% | 1,538 | 345 |
Entre 61 et 90 jours | 15% | 2,250 | 341 |
En souffrance depuis plus de 90 jours | 100% | 272 | 272 |
Clients nets et autres créances | 23,129 | 1,513 |
Le tableau suivant fournit des informations sur l'exposition au risque de crédit et les ECL pour les créances commerciales à la date du 31 Décembre 2022.
Taux de perte moyen pondéré % | Valeur comptable brute ?'000 |
Indemnité de sinistre ?'000 | |
Actuel (pas en souffrance) | 1% | 17,929 | 179 |
1 à 30 jours de retard | 5% | 4,245 | 211 |
31 à 60 jours de retard | 13% | 1,459 | 189 |
Entre 61 et 90 jours | 21% | 1,034 | 216 |
En souffrance depuis plus de 90 jours | 100% | 308 | 308 |
Clients nets et autres créances | 24,975 | 1,103 |
15. Créances commerciales et autres créances et autres actifs courants (Suite)
b) Acomptes et autres actifs courants
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Installations et machines payées d'avance et sous commission | 6,607 | 9,852 |
Paiements anticipés et autres actifs courants | 2,002 | 2,875 |
Paiements anticipés et autres actifs courants | 8,609 | 12,727 |
16. Créanciers commerciaux, comptes de régularisation et autres dettes
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Créanciers commerciaux | 10,505 | 14,420 |
Total des créanciers et autres dettes | 10,505 | 14,420 |
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
T.V.A. | 664 | 104 |
Frais de sécurité sociale | 1,810 | 1,929 |
Autres charges à payer et dettes | 6,122 | 6,666 |
Total des charges à payer et autres passifs | 8,596 | 8,699 |
17. Gestion du capital
La politique du Groupe est de disposer d'une base de capital solide afin de maintenir la confiance des investisseurs, des créanciers et du marché et de soutenir le développement futur de l'activité. La direction surveille le rendement du capital, ainsi que le niveau des dividendes versés aux actionnaires ordinaires.
Le conseil d'administration cherche à maintenir un équilibre entre les rendements plus élevés qui pourraient être possibles avec des niveaux d'emprunt plus élevés et les avantages et la sécurité qu'offre une situation de capital saine.
Le Groupe surveille le capital en utilisant un ratio « dette nette » sur capitaux propres. La dette nette est calculée comme le total du passif moins la trésorerie et les équivalents de trésorerie (comme indiqué dans l'état de la situation financière).
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Total du passif | (65,245) | (71,131) |
Moins: trésorerie et équivalents de trésorerie | 20,482 | 15,939 |
Dette nette | (44,763) | (55,192) |
Total des capitaux propres | 154,251 | 153,786 |
Ratio d’endettement net sur capitaux propres | 0.29 | 0.36 |
18. Prêts et emprunts
| 2023 | 2022 | |
| Maturité | ?'000 | ?'000 |
prêts bancaires | 2024-2036 | 32,486 | 30,848 |
Passifs de location | 2024-2032 | 7,626 | 11,096 |
Total des prêts et emprunts |
| 40,112 | 41,944 |
Courant | 14,080 | 14,973 | |
Non courant | 26,032 | 26,971 |
Le Groupe dispose d'un certain nombre d'emprunts bancaires et de dettes de location assortis d'un mélange de taux d'intérêt variables et fixes. Le Groupe n’a été en défaut sur aucun de ces contrats de dette au cours des périodes présentées. Les prêts sont garantis par les actifs pour lesquels ils ont été tirés.
Le Groupe a respecté tous les accords de dette au cours des périodes présentées. Les accords de prêt en Irlande d'un montant de 11.5 millions d'euros (2022 : 13.5 millions d'euros) comportent des clauses financières restrictives, notamment un EBITDA qui ne doit pas être inférieur à 18 millions d'euros à la fin de chaque période de reporting, une couverture des intérêts de 3 : 1 et le maintien d'un minimum une trésorerie de 5 millions d'euros.
Les taux d’intérêt sur les emprunts en cours s’élèvent en moyenne à 5.12% (2022 : 4.89%)
Au cours de l'année 2023, le Groupe a eu la possibilité de contracter des facilités de découvert et de tirer des emprunts à hauteur de 7.2 millions d'euros (2022 : 11.5 millions d'euros), 6.9 millions d'euros (2022 : 8.8 millions d'euros) d'emprunts et 300,000 2022 ? (2.7 : ? XNUMX millions) en facilités de découvert.
Les prêts sont remboursables selon leurs conditions spécifiques, le Groupe dispose d'un remboursement in fine en 2026 de 5 millions d'euros.
Rapprochement des mouvements de passifs aux flux de trésorerie provenant des activités de financement
| Solde au 1er janvier 2022 | Issu de l'acquisition | Mouvements de trésorerie | Mouvements hors caisse | Différences de change | Solde au 31 décembre 2022 |
| ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 |
Prêts et emprunts | 23,391 | 109 | 7,372 | - | (24) | 30,848 |
Passif de location | 11,079 | 455 | (3,993) | 3,604 | (49) | 11,096 |
Total | 34,470 | 564 | 3,379 | 3,604 | (73) | 41,944 |
| Solde au 1er janvier 2023 | Issu de l'acquisition | Mouvements de trésorerie | Mouvements hors caisse | Différences de change | Solde au 31 décembre 2023 |
| ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 |
Prêts et emprunts | 30,848 | - | 1,873 | - | (235) | 32,486 |
Passif de location | 11,096 | - | (4,194) | 1,018 | (294) | 7,626 |
Total | 41,944 | - | (2,321) | 1,018 | (529) | 40,112 |
| Fourchette de taux d'intérêt | Taux d'intérêt effectif |
prêts bancaires | 1% - 16% | 5% |
Passifs de location | 3% - 10% | 5.41% |
19. Capital social et réserves
Au 31 décembre 2023 |
|
|
|
|
|
Capital social autorisé | Numéro | ? 000 |
Actions Ordinaires de 0.01 ? chacune | 500,000,000 | 5,000 |
Actions attribuées, appelées et entièrement libérées | Numéro | ? 000 |
Actions Ordinaires de 0.01 ? chacune | 212,472,413 | 2,125 |
| 2023 | 2022 |
Capital social d’ouverture | 212,472,413 | 212,472,413 |
Actions attribuées acquises au cours de l’année | - | - |
Capital social autorisé | 212,472,413 | 212,472,413 |
Émissions d'actions
Le 26 novembre 2013, Mincon Group plc a été admis aux négociations sur Euronext Growth et sur l'Alternative Investment Market (AIM) de la Bourse de Londres. |
Droit de vote
Les détenteurs d'Actions Ordinaires ont le droit d'être convoqués, d'assister et de voter à toutes les assemblées générales de la Société et ils ont droit, lors d'un scrutin ou d'un vote à main levée, à une voix pour chaque Action Ordinaire qu'ils détiennent. Les votes aux assemblées générales peuvent être donnés soit personnellement, soit par procuration. Sous réserve de la Loi sur les sociétés et de tout droit ou restriction spécial quant au vote attaché à toute action, à main levée, chaque membre (étant un particulier) est présent en personne et chaque mandataire et chaque membre (étant une société) présent par un représentant dûment autorisé, disposera d'une voix, de sorte qu'aucun individu ne disposera de plus d'une voix pour chaque action comportant des droits de vote et lors d'un scrutin, chaque membre présent en personne ou par procuration disposera d'une voix pour chaque action de dont il est titulaire. |
Dividendes
En juin 2023, Mincon Group plc a versé un dividende final pour 2022 de 0.0105 ? (1.05 cent) par action ordinaire (2.2 millions ?).
En décembre 2023, Mincon Group plc a versé un acompte sur dividende d'un montant de 0.0105 ? (1.05 cent) par action ordinaire (2.2 millions d'euros de paiement total), qui a été versé aux actionnaires inscrits au registre à la fermeture des bureaux le 17 novembre 2023.
Les Administrateurs recommandent le paiement d'un dividende final de 0.0105 ? (1.05 cent) par action pour l'exercice clos le 31 décembre 2023 (31 décembre 2022 : 1.05 cent par action).
Prime d’émission et autres réserves
Dans le cadre d'une réorganisation de groupe de la société, Mincon Group plc est devenue l'entité mère ultime du groupe. Le 30 août 2013, la Société a acquis 100 % du capital social émis de Smithstown Holdings et a acquis (directement ou indirectement) les participations précédemment détenues par Smithstown Holdings dans chacune de ses filiales, créant ainsi une réserve de fusion.
20. Bénéfice par action
Le résultat de base par action (BPA) est calculé en divisant le bénéfice de la période disponible pour les actionnaires ordinaires par le nombre moyen pondéré d'actions ordinaires en circulation au cours de la période. Le résultat dilué par action est calculé en divisant le bénéfice de la période par le nombre moyen pondéré d'actions ordinaires en circulation et, lorsqu'il est dilutif, ajusté de l'effet de toutes les actions potentiellement dilutives. Le tableau suivant présente le calcul du bénéfice net de base et dilué par action pour les exercices clos le 31 décembre :
20. Bénéfice par action (Suite)
2023 | 2022 | |||
Numérateur (montants en ?'000) : |
| |||
Bénéfice attribuable aux propriétaires de la Société Mère | 7,470 | 14,704 | ||
Dénominateur (Nombre) :
Nombre d'actions moyennes pondérées diluées en circulation | ||||
212,472,413 | 212,472,413 | |||
830,000 | 2,030,000 | |||
213,302,413 | 214,502,413 | |||
Bénéfice par action ordinaire | ||||
Bénéfice de base par action, ? Bénéfice dilué par action, ? | 3.52 3.50 | 6.92 6.85 |
21. Paiement fondé sur des actions
Les conditions d'acquisition du plan stipulent que la croissance minimale du BPA sera égale à l'IPC plus 5 % par an, composée annuellement, sur les trois exercices comptables concernés jusqu'à l'attribution d'actions à 100 % des participants.
salaire de base. Lorsque des récompenses ont été accordées à un participant dépassant 100 % de son salaire de base, la condition de performance pour l'élément qui dépasse 100 % du salaire de base est que la croissance minimale du BPA soit de l'IPC majoré de 10 % par an, composé annuellement, sur les trois exercices comptables.
Rapprochement des options sur actions en circulation |
Nombre d'options en milliers |
En circulation au 1er janvier 2022 | 5,820 |
*Permis en cours d'année | (3,790) |
Exercé au cours de l'année | - |
Accordé au cours de l'année | - |
Encours au 31 décembre 2022 | 2,030 |
*Sur la base des conditions énoncées dans l'accord d'attribution conditionnelle de 2023, toutes les actions ont été perdues car les conditions n'étaient pas remplies.
Rapprochement des options sur actions en circulation |
Nombre d'options en milliers |
En circulation au 1er janvier 2023 | 2,030 |
*Permis en cours d'année | (2,070) |
Exercé au cours de l'année | - |
Accordé au cours de l'année | 870 |
Encours au 31 décembre 2023 | 830 |
*Sur la base des conditions énoncées dans l'accord d'attribution conditionnelle de 2024, toutes les actions ont été perdues car les conditions n'étaient pas remplies.
Régime LTIP | Attribution conditionnelle à la date d’attribution |
Date d’invitation à l’attribution conditionnelle | Avril 2021 |
Année d’acquisition potentielle | 2024/2028 |
Cours de l'action à la date d'attribution | ? 1.35 |
Prix d'exercice par action/options sur actions | ? 1.35 |
Volatilité attendue | 36.57% |
Vie attendue | 7 ans |
Taux sans risque | (0.53%) |
Rendement du dividende attendu | 1.58% |
Juste valeur à la date d'attribution | ? 0.39 |
Modèle de valorisation | Modèle Black & Scholes |
|
|
22. Gestion des risques financiers
Le Groupe est exposé à divers risques financiers survenant dans le cours normal de ses activités. Ses expositions aux risques financiers sont principalement liées aux variations des taux de change et des taux d'intérêt, ainsi qu'à la solvabilité de nos contreparties.
Le conseil d'administration de la Société a la responsabilité globale de l'établissement et de la surveillance du cadre de gestion des risques du Groupe. Les politiques de gestion des risques du Groupe sont établies pour identifier et analyser les risques auxquels le Groupe est confronté, pour fixer des limites et des contrôles de risque appropriés et pour surveiller les risques et le respect des limites. Les politiques et systèmes de gestion des risques sont revus régulièrement pour refléter l'évolution des conditions de marché et des activités du Groupe. Le Groupe, à travers ses normes et procédures de formation et de gestion, vise à maintenir un environnement de contrôle discipliné et constructif dans lequel tous les employés comprennent leurs rôles et obligations.
Le comité d'audit du Groupe supervise la manière dont la direction contrôle le respect des politiques et procédures de gestion des risques du Groupe et examine l'adéquation du cadre de gestion des risques par rapport aux risques auxquels le Groupe est confronté.
a) Liquidité et capital |
Le Groupe définit les ressources liquides comme la somme de sa trésorerie, de ses équivalents de trésorerie et de ses dépôts à court terme. Le capital est défini comme les capitaux propres et les emprunts du Groupe.
Les objectifs du Groupe dans la gestion de ses ressources liquides sont : ? Maintenir des ressources liquides adéquates pour financer ses opérations en cours et préserver sa capacité à poursuivre son activité, de sorte que it peut continuer à créer de la valeur pour les investisseurs ; ? Disposer des ressources financières nécessaires pour lui permettre d'investir dans des domaines susceptibles de créer de la valeur pour les actionnaires ; et ? Maintenir des ressources financières suffisantes pour atténuer les risques et les événements imprévus. |
Les ressources en liquidités et en capital sont surveillées sur la base du montant total de ces ressources disponibles et des besoins anticipés du Groupe dans un avenir prévisible. Les ressources liquides et capitaux propres du Groupe au 31 décembre 2023 et au 31 décembre 2022 sont les suivants :
2023 | 2022 | |
| ?'000 | ?'000 |
Trésorerie et équivalents de trésorerie | 20,482 | 15,939 |
Prêts et emprunts | 40,112 | 41,944 |
Capitaux propres | 154,251 | 153,786 |
Le Groupe évalue fréquemment ses besoins de liquidité, ainsi que ces besoins et le taux de rendement des dépôts en euros à long terme, le Groupe a décidé de garder toutes les liquidités facilement disponibles et accessibles dans un délai d'un mois ou moins. Les liquidités en banque rapportent des intérêts à des taux variables basés sur les dépôts bancaires quotidiens. La juste valeur de la trésorerie et des équivalents de trésorerie est égale à la valeur comptable.
La trésorerie et les équivalents de trésorerie sont détenus par de grandes institutions irlandaises, européennes, américaines, canadiennes et australiennes bénéficiant d'une notation de crédit de A3 ou mieux. La Société dépose des liquidités auprès d'institutions individuelles afin d'éviter la concentration des risques avec une seule contrepartie. Le Groupe a également retenu les services d'un dépositaire pour assurer la sécurité des liquidités.
Le risque de défaut de contrepartie survenant sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie et les instruments financiers dérivés est contrôlé en traitant avec des institutions de haute qualité et par une politique limitant le montant de l'exposition de crédit à une seule banque ou institution.
22. Gestion des risques financiers (Suite)
a) Liquidité et capital (Suite)
À la fin de l'exercice, la trésorerie et les équivalents de trésorerie totaux du Groupe étaient détenus dans les juridictions suivantes :
31 décembre | 31 décembre | |
2023 | 2022 | |
?'000 | ?'000 | |
Irlande | 2,088 | 3,668 |
Amériques | 3,517 | 3,039 |
Australasie | 657 | 347 |
Europe, Moyen-Orient, Afrique | 14,220 | 8,885 |
Total de la trésorerie, des équivalents de trésorerie et des dépôts à court terme | 20,482 | 15,939 |
Il n'existe actuellement aucune restriction qui pourrait avoir un impact défavorable significatif sur le Groupe en ce qui concerne le transfert intersociétés de trésorerie détenue par ses filiales étrangères. Le Groupe évalue en permanence ses besoins de liquidité, ses besoins en capitaux et la disponibilité des ressources en tenant compte, entre autres, des utilisations alternatives du capital, du coût de la dette et des capitaux propres et des flux de trésorerie opérationnels futurs estimés.
Dans le cours normal de ses activités, le Groupe peut enquêter, évaluer, discuter et s'engager dans de futures acquisitions de sociétés ou de produits, dépenses en capital, investissements et autres opportunités commerciales. En cas d'acquisitions futures, de dépenses d'investissement, d'investissements ou d'autres opportunités commerciales, le Groupe pourrait envisager d'utiliser la trésorerie disponible ou de lever des capitaux supplémentaires, y compris l'émission de dettes supplémentaires. Les échéances des flux de trésorerie contractuels non actualisés (y compris les paiements d'intérêts futurs estimés sur la dette) des passifs financiers du Groupe au 31 décembre étaient les suivantes :
| Total |
|
|
|
|
| |
| Valeur actuelle de | Total des flux de trésorerie contractuels non actualisés | Moins que |
|
| Plus de | |
| Flux de trésorerie |
| 1 Ans | 1-3 ans | 3-5 ans | 5 ans | |
| ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | |
Au 31 décembre 2022 : |
|
|
|
|
|
| |
Considération différée | 1,705 | 1,725 | 1,054 | 671 | - | - | |
Prêts et emprunts | 30,848 | 31,443 | 11,024 | 6,805 | 13,306 | 308 | |
Passif de location | 11,096 | 11,309 | 3,949 | 4,695 | 2,082 | 584 | |
Fournisseurs et autres créditeurs | 14,420 | 14,420 | 14,420 | - | - | - | |
Comptes à payer et autres passifs financiers | 8,699 | 8,699 | 8,699 | - | - | - | |
Total au 31 décembre 2022 | 66,768 | 67,596 | 39,146 | 12,171 | 15,388 | 892 | |
Au 31 décembre 2023 : |
|
|
|
|
|
| |
Considération différée | 1,998 | 2,045 | 442 | 1,603 | - | - | |
Prêts et emprunts | 32,486 | 33,124 | 11,212 | 6,738 | 14,520 | 654 | |
Passif de location | 7,626 | 7,769 | 2,869 | 3,061 | 963 | 876 | |
Fournisseurs et autres créditeurs | 10,505 | 10,505 | 10,505 | - | - | - | |
Comptes à payer et autres passifs financiers | 8,596 | 8,596 | 8,596 | - | - | - | |
Total au 31 décembre 2023 | 61,211 | 62,039 | 33,624 | 11,402 | 15,483 | 1,530 | |
b) Risque de change
Le Groupe est une entreprise multinationale opérant dans plusieurs pays et l'euro est la monnaie de présentation. Le Groupe dispose toutefois de revenus, de coûts, d'actifs et de passifs libellés dans des devises autres que l'euro. |
Les transactions en devises sont enregistrées au taux de change en vigueur à la date de la transaction. Les actifs et passifs monétaires qui en résultent sont convertis dans la monnaie fonctionnelle appropriée aux taux de change en vigueur à la date de clôture et les gains et pertes qui en résultent sont comptabilisés dans le compte de résultat. Le Groupe gère une partie de son risque transactionnel en faisant correspondre les entrées et sorties de trésorerie dans les mêmes devises. Le Groupe ne réalise pas d'opérations de couverture et par conséquent, tout mouvement dans les principales devises de transaction aura un impact sur la rentabilité. Le Groupe continue de contrôler le bien-fondé de cette politique.
22. Gestion des risques financiers (Suite)
b) Risque de change (Suite)
Les actifs et passifs financiers libellés en devises qui exposent le Groupe au risque de change sont présentés ci-dessous. Les montants indiqués sont ceux déclarés aux principaux dirigeants convertis en euros au cours de clôture :
| Exposition à court terme | Dette à long terme |
| |||||
| USD | SEK | ZAR | USD | SEK | ZAR | ||
| ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ||
Au 31 décembre 2023 : |
|
|
|
|
|
| ||
Actifs financiers | 27,756 | 13,387 | 9,675 | - | - | - | ||
Passifs financiers | (3,666) | (2,235) | (1,386) | (3,010) | (892) | (764) | ||
Exposition totale | 24,090 | 11,152 | 8,289 | (3,010) | (892) | (764) | ||
| ||||||||
Au 31 décembre 2022 : |
|
|
|
|
|
| ||
Actifs financiers | 31,075 | 12,476 | 10,790 | - | - | - | ||
Passifs financiers | (4,483) | (2,613) | (1,608) | (3,284) | (1,136) | (1,372) | ||
Exposition totale | 26,592 | 9,863 | 9,182 | (3,284) | (1,136) | (1,372) | ||
Le tableau suivant illustre la sensibilité du résultat et des capitaux propres par rapport aux actifs et passifs financiers du Groupe et au taux de change USD/EUR, au taux de change SEK/EUR et au taux de change ZAR/EUR « toutes choses étant égales par ailleurs ». Il suppose une variation de +/- 1 % du taux de change EUR/USD pour l’exercice clos le 31 décembre 2023 (2022 : 4 %). Une variation de +/- 2 % est envisagée pour le taux de change EUR/SEK (2022 : 4 %). Il suppose une variation de +/- 8 % du taux de change EUR/ZAR pour l’exercice clos le 31 décembre 2023 (2022 : 4 %). Ces deux pourcentages ont été déterminés sur la base de la volatilité moyenne des taux de change du marché au cours des douze mois précédents.
| Bénéfice de l'année | Équité | ||||||
| USD | SEK | ZAR | USD | SEK | ZAR |
| |
| ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 |
| |
31 Décembre 2023 | (10) | 34 | 54 | 194 | 499 | 722 |
| |
31 Décembre 2022 | (3) | 35 | 14 | 218 | 244 | 98 |
| |
| Bénéfice de l'année | Équité | ||||||
| USD | SEK | ZAR | USD | SEK | ZAR |
| |
| ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 | ?'000 |
| |
31 Décembre 2023 | 10 | (36) | (64) | (198) | (519) | (847) |
| |
31 Décembre 2022 | 12 | (147) | (58) | (917) | (1,026) | (412) |
| |
Le Groupe possède des filiales importantes ayant une monnaie fonctionnelle autre que l'euro, telle que le dollar américain, le dollar australien, le rand sud-africain, le dollar canadien, la livre sterling et la couronne suédoise. Les variations du taux de change d'une année sur l'autre entre les monnaies de présentation de ces opérations et l'euro ont un impact sur le résultat consolidé publié du Groupe.
La présence mondiale du Groupe crée une volatilité des devises, comme indiqué dans les résultats du Groupe, par rapport à l'année précédente. En 2023, les devises avec lesquelles le Groupe négocie ont été volatiles en raison des performances économiques locales et des problèmes géopolitiques. En conséquence, toutes les principales devises que nous échangeons le week-end contre l'euro en 2023.
22. Gestion des risques financiers (Suite)
b) Risque de change
En 2023, 56 % (2022 : 56 %) des revenus de Mincon, soit 158 millions d'euros (2022 : 170 millions d'euros), ont été générés en AUD, SEK et USD. La majorité de la base de fabrication du Groupe a une base de coûts en euros, en dollars américains ou en couronnes suédoises. Bien que la direction du Groupe s'efforce de réduire l'impact de cette volatilité monétaire, il est impossible de l'éliminer ou de la réduire de manière significative étant donné que les plus hautes qualités de nos matières premières clés ne sont pas disponibles ou ne sont pas libellées sur ces marchés et dans ces devises. De plus, la capacité d'augmenter les prix de nos produits dans ces juridictions est limitée par les facteurs actuels du marché.
Le Groupe est également exposé au risque de change sur ses ressources liquides (cash), dont l'équivalent en euros de 3.8 millions d'euros était détenu en dollar américain (4.2 millions d'USD), 3.5 millions d'euros étaient détenus en couronne suédoise (38.8 millions de SEK). , 1.1 million d'euros était détenu en rand sud-africain (21.5 millions ZAR) et l'équivalent en euros de 973,000 1.4 euros était détenu en dollar canadien (XNUMX million CAD).
| 2023 | 2022 | ||
Taux de change de l'euro | Fermeture | Moyen | Fermeture | Moyen |
Dollars américain | 1.10 | 1.08 | 1.07 | 1.05 |
Dollar australien | 1.62 | 1.63 | 1.57 | 1.52 |
Rand sud-africain | 20.18 | 19.94 | 18.18 | 17.19 |
Couronne suédoise | 11.13 | 11.47 | 11.15 | 10.63 |
c) Risque de crédit
Le risque de crédit est le risque que les clients du Groupe rencontrent des difficultés financières et ne soient pas en mesure de faire face à leurs obligations. Le Groupe surveille mensuellement son expérience de recouvrement et veille à ce qu'une politique stricte soit adoptée pour couvrir tous les montants en souffrance. La majorité des clients du Groupe sont des distributeurs tiers et des utilisateurs finaux d'outils et d'équipements de forage.
Gestion du risque de crédit
Le risque de crédit est géré au niveau du groupe sur la base des politiques et procédures de gestion du risque de crédit du Groupe.
Le risque de crédit concernant les soldes de trésorerie détenus auprès des banques et les dépôts auprès des banques est géré via la diversification des dépôts bancaires et ne concerne que les grandes institutions financières réputées.
Le Groupe surveille en permanence la qualité du crédit des clients. Lorsque cela est disponible, des notations de crédit externes et/ou des rapports sur les clients sont obtenus et utilisés. Les conditions de crédit varient entre 30 et 90 jours. Les conditions de crédit négociées avec les clients sont soumises à une approbation interne. Le risque de crédit permanent est géré par un examen régulier de l'analyse chronologique.
Les créances commerciales sont constituées d'un grand nombre de clients dans divers secteurs et zones géographiques.
Créances commerciales et actifs sur contrat
Le Groupe applique le modèle simplifié d'IFRS 9 de comptabilisation des pertes de crédit attendues sur la durée de vie pour toutes les créances commerciales car ces éléments n'ont pas de composante de financement significative.
Pour mesurer les pertes de crédit attendues, les créances commerciales ont été évaluées sur une base collective car elles présentent des caractéristiques de risque de crédit communes. Ils ont été regroupés en fonction des jours de retard et également en fonction de la situation géographique des clients.
22. Gestion des risques financiers (Suite)
c) Risque de crédit (Suite)
Les créances commerciales sont radiées (c'est-à-dire décomptabilisées) lorsqu'il n'existe aucune attente raisonnable de recouvrement. Le défaut d'effectuer les paiements dans les 180 jours à compter de la date de facture et le défaut de dialogue avec le Groupe sur d'autres modalités de paiement, entre autres, sont considérés comme des indicateurs de l'absence d'attente raisonnable de recouvrement.
Le solde de clôture de la provision pour pertes sur créances clients au 31 décembre 2023 se rapproche du solde d'ouverture de la provision pour pertes sur créances clients comme suit :
| Créances clients |
| ?'000 |
Provision pour perte d'ouverture au 1er janvier 2022 | 937 |
Provision pour perte comptabilisée au cours de l'exercice | 166 |
Provision pour sinistres au 31 décembre 2022 | 1,103 |
Provision pour perte comptabilisée au cours de l'exercice | 410 |
Provision pour sinistres au 31 décembre 2023 | 1,513 |
Évaluation des pertes de crédit attendues
Le Groupe attribue à chaque exposition une note de risque de crédit sur la base de données jugées prédictives du risque de perte et en appliquant un jugement de crédit expérimenté. Les niveaux de risque de crédit sont définis à l'aide de facteurs quantitatifs qui indiquent le risque de défaut et sont alignés sur les expériences passées. Les taux de perte sont basés sur l’expérience en matière de pertes sur créances accumulées au cours des cinq dernières années. (Note 15)
L’exposition maximale au risque de crédit des créances commerciales et autres créances au 31 décembre 2023 et au 31 décembre 2022 par zone géographique est la suivante :
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Amériques | 8,704 | 8,173 |
Australasie | 1,900 | 3,300 |
Europe, Moyen-Orient, Afrique | 11,012 | 12,399 |
Montants totaux dus | 21,616 | 23,872 |
d) Risque de taux d'intérêt
Risque de taux d’intérêt sur les passifs financiers Les taux d’intérêt ont augmenté rapidement jusqu’en 2023. En conséquence, les prêts à taux variable du Groupe ont eu un impact significatif sur notre compte de résultat au cours de l’année. Ceci est très remarquable par rapport à nos paiements d’intérêts en 2022, car le niveau de prêts du Groupe en 2023 était relativement stable et comparable à celui de 2022.
Risque de taux d’intérêt sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie Notre exposition au risque de taux d'intérêt sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie est activement surveillée et gérée, le risque de taux sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie n'est pas considéré comme significatif pour le Groupe. |
22. Gestion des risques financiers (Suite)
e) Justes valeurs
La juste valeur est le montant auquel un instrument financier pourrait être échangé dans le cadre d'une transaction sans lien de dépendance entre des parties informées et consentantes, autre que dans le cadre d'une vente forcée ou de liquidation. Les montants contractuels à payer, moins la provision pour dépréciation des créances commerciales, des dettes commerciales et des autres charges à payer, se rapprochent de leur juste valeur.
Les actifs financiers et les passifs financiers évalués à la juste valeur dans l'état consolidé de la situation financière sont regroupés en trois niveaux d'une hiérarchie de juste valeur. Les trois niveaux sont définis sur la base de l'observabilité des données d'entrée significatives pour la mesure, comme suit :
? Niveau 1 : prix cotés (non ajustés) sur des marchés actifs pour des actifs ou des passifs identiques
? Niveau 2 : données autres que les prix cotés incluses dans le niveau 1 qui sont observables pour l'actif
ou responsabilité, directement ou indirectement
? Niveau 3 : données d’entrée non observables pour l’actif ou le passif.
Mincon Group plc applique uniquement le niveau 3 pour la juste valeur, en utilisant le détail affiché ci-dessus.
Considération différée
Les mouvements par rapport à la valeur de contrepartie différée au cours de l’exercice clos le 31 décembre 2023 sont les suivants :
| Niveau 3 |
| ?'000 |
Solde au 1er janvier 2023 | 1,705 |
Né lors de l'acquisition | 1,359 |
Paiement en espèces | (1,054) |
Ajustement de conversion des devises | (15) |
Dénouement de l'escompte sur la contrepartie différée | 3 |
Solde au 31 décembre 2023 | 1,998 |
La contrepartie différée comprend plusieurs paiements différés pour des acquisitions antérieures sur une période de temps déterminée. Ceux-ci ne comportent aucune contribution observationnelle significative.
23. Entreprises filiales
Au 31 décembre 2023, le groupe avait les filiales suivantes:
Entreprise | Réservation de groupe Partager %* | Bureau d'inscription & Pays de constitution |
Mincon International Limitée | 100% | Smithstown, Shannon, Co. Clare, Irlande |
Fabricant d'équipement de forage de roche | ||
Mincon Rockdrills PTY Ltd | 100% | 8 Fargo Way, Welshpool, WA 6106, Australie |
Fabricant d'équipement de forage de roche | ||
1676427 Ontario Inc. (fonctionnant sous le nom de Mincon Canada) | 100% | 400B, rue Kirkpatrick, North Bay, Ontario, P1B 8G5, Canada |
Fabricant d'équipement de forage de roche | ||
Mincon Carbide Ltd. | 100% | Windsor St, Sheffield S4 7WB, Royaume-Uni |
Fabricant de carbure de tungstène | ||
Mincon Inc. | 100% | 603 Center Avenue, NW Roanoke, VA 24016, États-Unis |
Société de vente | ||
Mincon Suède AB | 100% | Industrivagen 2-4, 61202 Finspang, Suède |
Société de vente | ||
Mincon Nordic OY | 100% | Hulikanmutka 6, 37570 Lempäälä, Finlande |
Société de vente | ||
Mincon Holdings Afrique australe (Pty) | 100% | 1 Northlake, Jetpark 1469, Gauteng, Afrique du Sud |
Société de vente | ||
Produits ABC (Rocky) Pty Ltd | 100% | 2/57 Alexandra Street, North Rockhampton, Queensland, 4701 Australie |
Société de vente | ||
Mincon West Africa SL | 100% | Calle Adolfo Alonso Fernández, s/n, Parcela P-16, Planta 2, Oficina 23, Zona Franca de Gran Canaria, Puerto de la Luz, Código Postal 35008, Las Palmas de Gran Canari |
Société de vente | ||
Mincon Pologne | 100% | ul.Mickiewicza 32, 32-050 Skawina, Pologne |
Entreprise en sommeil | ||
Mincon Canada - Western Service Center (anciennement Pacific Bit of Canada) | 100% | 3568-191 Street, unité 101, Surrey BC, V3Z 0P6, Canada |
Société de vente |
23. Entreprises filiales (Suite)
|
| |
Entreprise | Réservation de groupe Partager %* | Bureau d'inscription & Pays de constitution |
Mincon Rockdrills Ghana Limitée | 100% | Boîte postale CT5105, Accra, Ghana |
Entreprise en sommeil | ||
Mincon SAC | 100% | Calle La Arboleda 151, Dpto 201, La Planicie, La Molina, Pérou |
Société de vente | ||
Ozmine International Pty Limited | 100% | Gidgegannup, WA 6083, Australie |
Entreprise en sommeil | ||
Mincon Chili | 100% | Un V. La Dehesa #1201, Torre Norte, Lo Barnechea, Santiago, Chili |
Société de vente | ||
Mincon Tanzanie | 100% | Terrain 1/3 route Nyakato, Mwanza, Tanzanie |
Entreprise en sommeil | ||
Mincon Namibie Pty Ltd | 100% | Ausspannplatz, Windhoek, Namibie |
Société de vente | ||
Équipement Minier Mincon Inc. | 100% | 19789-92a Avenue, Langley, Colombie-Britannique V1M3B3, Canada |
Société de vente | ||
Mincon Exportations États-Unis Inc. | 100% | 603 Center Ave, Roanoke VA 24016, États-Unis |
Société de financement de groupe | ||
Mincon International Shannon | 100% | Smithstown, Shannon, Co. Clare, Irlande |
Entreprise en sommeil | ||
Smithstown Holdings | 100% | Smithstown, Shannon, Co. Clare, Irlande |
Société d'investissements | ||
Produits de forage Mincon Canada Inc. |
100% |
Bureau 1800-355, rue Burrard, Vancouver, BC V6C 268, Canada |
Société d'investissements | ||
Investissements MGP Limitée Société d'investissements | 100% | Smithstown, Shannon, Co. Clare, Irlande
|
Lotusglade Limitée | 100% | Smithstown, Shannon, Co. Clare, Irlande |
Société d'investissements | ||
Compagnie Floralglade | 100% | Smithstown, Shannon, Co. Clare, Irlande |
Société d'investissements | ||
Outils de forage spartiates
Usine de fabrication
23. Entreprises filiales (Suite)
| 100% | 1882 US HWY 6 & 50 Fruita, CO 81507, États-Unis |
Entreprise | Réservation de groupe Partager %* | Bureau d'inscription & Pays de constitution |
Traitement thermique du château limité | 100% | Smithstown, Shannon, Co. Clare, Irlande |
Société d'investissements | ||
Mincon Microcare Limitée | 100% | Smithstown, Shannon, Co. Clare, Irlande |
Société d'investissements | ||
Driconeq AB | 100% | Svetsarevägen 4, 686 33, Sunne, Suède |
Société d'investissements | ||
Driconeq Production AB | 100% | Svetsarevägen 4, 686 33, Sunne, Suède |
Usine de fabrication | ||
Driconeq Fastighet AB | 100% | Svetsarevägen 4, 686 33, Sunne, Suède |
Société de portefeuille immobilier | ||
Driconeq Do Brasil | 100% | Rua Dr. Ramiro De Araujo Filho, 348, Jundai, SP, Brésil |
Société de vente | ||
Driconeq Afrique Ltd | 100% | Centre de Harriet et James Bright Avenue, Driehoek. Germiston 1400 |
Usine de fabrication | ||
Driconeq Australia Holdings Pty Ltd | 100% | 47 Greenwich Parade, AU-6031 Neerabup, WA, Australie |
Société d'investissements | ||
Driconeq Australia Pty Ltd | 100% | 47 Greenwich Parade, AU-6031 Neerabup, WA, Australie |
Usine de fabrication | ||
Garniture de forage Mincon AB | 100% | Svetsarevägen 4, 686 33, Sunne, Suède |
Société d'investissements | ||
EURL Roc Foreuse
Société de vente |
100% |
Rue Charles Rolland, 29650 Guerlesquin, France
|
Attakroc Inc
Société de vente |
100% |
601, rue Adanac, Québec, G1C 7G6, Canada |
Mincon Québec
Société d'investissements |
100% |
601, rue Adanac, Québec, G1C 7G6, Canada |
*Toutes les actions détenues sont des actions ordinaires.
|
24. Baux
A. Contrats de location en tant que preneurs (IFRS 16)
Le Groupe loue des immobilisations corporelles dans l'ensemble de ses opérations mondiales.
Mincon Group PLC a choisi d'appliquer la mesure de simplification permise par IFRS 16 pour les contrats de location à court terme par classe d'actif sous-jacent auquel se rapporte le droit d'utilisation. Une classe d'actifs sous-jacents est un groupe d'actifs sous-jacents de nature et d'utilisation similaires dans les opérations d'une entité. La classe d'actifs sous-jacents s'applique aux locations à court terme de matériel de bureau.
Les informations relatives aux contrats de location pour lesquels le Groupe est preneur sont présentées ci-dessous.
i) Actifs liés au droit d'utilisation
| 31 Décembre 2022 | ||
| ?'000 | ||
Solde au 1er janvier 2022 | 5,696 | ||
Dotation aux amortissements pour l'année | (2,159) | ||
Ajouts aux actifs du droit d’utilisation | 3,334 | ||
Cession du droit d'usage du bien | (57) | ||
Différence de change | (46) | ||
Solde au 31 décembre 2022 | 6,768 | ||
|
31 Décembre 2023 |
| |
| ?'000 |
| |
Solde au 1er janvier 2023 | 6,768 |
| |
Dotation aux amortissements pour l'année | (2,205) |
| |
Ajouts aux actifs du droit d’utilisation | 1,013 |
| |
Cession du droit d'usage du bien | (89) |
| |
Différence de change | (183) |
| |
Solde au 31 décembre 2023 | 5,304 |
| |
ii) Montants comptabilisés en compte de résultat.
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Intérêts sur les dettes de location | 698 | 354 |
Dépenses liées aux baux à court terme | 5 | 245 |
Dépenses liées aux locations d'actifs de faible valeur | - | 10 |
Contrats de location sous IFRS 16 | 703 | 609 |
iii) Montants comptabilisés dans le tableau des flux de trésorerie
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Sortie de trésorerie totale pour les baux | 4,194 | 3,994 |
Sortie de trésorerie totale des baux | 4,194 | 3,994 |
24. Baux (Suite)
iv) Possibilités d'extension
Certains baux immobiliers comportent des options d'extension exerçables par le Groupe. Le Groupe évalue à la date d'entrée en vigueur du contrat s'il est raisonnablement certain d'exercer les options d'extension. Le Groupe est raisonnablement certain qu'il n'engagera pas de dettes locatives futures au-delà de ce qui est actuellement calculé.
Le tableau suivant présente une analyse des échéances des obligations locatives, montrant les loyers non actualisés à payer après la date de clôture.
|
| 31 Décembre 2023 |
|
| ?'000 |
Moins d'un an | 2,068 | |
Un à deux ans | 2,042 | |
Deux à cinq ans | 788 | |
Plus de 5 ans | 850 | |
Total |
| 5,748 |
|
| 31 Décembre 2022 |
|
| ?'000 |
Moins d'un an | 2,219 | |
Un à deux ans | 3,068 | |
Deux à cinq ans | 1,525 | |
Plus de 5 ans | 568 | |
Total |
| 7,290 |
B. Contrats de location en tant que bailleur (IFRS 16)
i) Location-financement
Le Groupe a sous-loué un immeuble qui avait été reconnu comme actif au titre d'un droit d'utilisation en Finlande et en Australie. Le Groupe a comptabilisé des produits d'intérêts sur l'exercice à ce titre pour un montant total de 132,000 2022 ? (193,000 : XNUMX XNUMX ?).
Le Groupe gère le risque de conserver le droit aux actifs car il a le droit d'inspecter la propriété, le droit de faire respecter l'accord contractuel avec le locataire et le droit d'effectuer la maintenance.
Le tableau suivant présente une analyse des échéances des créances de location, montrant les paiements de location non actualisés à recevoir après la date de clôture.
| 31 Décembre 2023 | 31 Décembre 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Moins d'un an | 11 | 147 |
Un à deux ans | - | - |
Solde au 31 décembre | 11 | 147 |
Produits financiers non gagnés | - | (10) |
Total des créances locatives non actualisées | 11 | 137 |
ii) Locations simples
Le groupe loue des biens immobiliers appartenant à l'entreprise à des locataires aux États-Unis dans le cadre de divers accords. Le groupe comptabilise ces contrats de location comme des contrats de location simple du point de vue du bailleur car ils ne transfèrent pas la quasi-totalité des risques et avantages inhérents à la propriété des actifs.
Les revenus locatifs comptabilisés par le Groupe au cours de l'année 2023 s'élèvent à 120,000 2022 ? (180,000 : XNUMX XNUMX ?).
24. Baux (Suite)
B. Contrats de location en tant que bailleur (IFRS 16)
i) Locations simples (Suite)
Le tableau suivant présente une analyse des échéances des créances de location, montrant les paiements de location non actualisés à recevoir après la date de clôture.
|
| 31 Décembre 2023 |
|
| ?'000 |
Moins d'un an | 73 | |
Un à deux ans | 30 | |
Deux à trois ans |
| 32 |
Total |
| 135 |
|
| 31 Décembre 2022 |
|
| ?'000 |
Moins d'un an | 22 | |
Total |
| 22 |
25. Engagements
Les engagements de capital suivants pour l'achat d'immobilisations corporelles ont été autorisés par les administrateurs au 31 décembre 2023 :
| 31 décembre | 31 décembre | |
| 2023 | 2022 | |
| ?'000 | ?'000 | |
Sous contrat pour | 1,585 | 3,360 | |
Non contractuel pour | - | 229 | |
Total | 1,585 | 3,589 | |
26. Litige
Le Groupe n'est pas impliqué dans des procédures judiciaires qui pourraient avoir un effet défavorable significatif sur ses résultats ou sa situation financière.
27. Parties liées
Au 31 décembre 2023, le capital social de Mincon Group plc était détenu à 56.32 % par Kingbell Company qui est contrôlée in fine par Patrick Purcell et des membres de la famille Purcell. Patrick Purcell est également administrateur de la Société.
En juin 2023, le Groupe a versé un dividende final au titre de 2022 de 0.0105 ? à l'ensemble des actionnaires. Le dividende total versé à Kingbell Company s'élève à 1,256,477 XNUMX XNUMX ?.
En décembre 2023, le Groupe a versé un acompte sur dividende au titre de 2023 de 0.0105 ? à tous les actionnaires. Le dividende total versé à Kingbell Company s'est élevé à 1,256,477 2022 1,256,477 ? (septembre XNUMX : XNUMX XNUMX XNUMX ?).
Le groupe a une relation de partie liée avec ses filiales (voir note 23) pour une liste de ces entreprises), administrateurs et dirigeants. Toutes les transactions avec les filiales sont éliminées lors de la consolidation et ne sont pas divulguées.
27. Parties liées (Suite)
Transactions avec les administrateurs
Le Groupe n'a aucune dette envers les administrateurs et les actionnaires aux 31 décembre 2023 et 2022. Le Groupe n'a aucune dette envers les administrateurs aux 31 décembre 2023 et 2022.
Rémunération des principaux dirigeants
Le bénéfice avant impôts des activités poursuivies a été obtenu après imputation de la rémunération des principaux dirigeants suivante :
| 2023 | 2022 |
| ?'000 | ?'000 |
Avantages sociaux à court terme | 1,616 | 1,561 |
Bonus et autres émoluments | 24 | 348 |
Cotisations postérieures à l'emploi | 156 | 149 |
Frais de sécurité sociale | 117 | 110 |
Paiement fondé sur des actions facturé dans l'année | (160) | (153) |
Total | 1,753 | 2,015 |
Les principaux montants de rémunération des dirigeants indiqués ci-dessus représentent la rémunération des personnes ayant l'autorité et la responsabilité de planifier, diriger et contrôler les activités du Groupe, qui comprend le Conseil d'administration et la direction exécutive (douze au total à la fin de l'année). Les montants inclus ci-dessus sont pondérés dans le temps pour la période d'emploi de l'individu.
28. Événements postérieurs à la date de clôture
Le Conseil d'administration de Mincon Group plc recommande le paiement d'un dividende final pour l'exercice clos le 31 décembre 2023 d'un montant de 0.0105 ? (1.05 cent) par action ordinaire, qui sera soumis à l'approbation lors de l'Assemblée générale annuelle de la Société à mai 2024. Sous réserve de l'approbation des Actionnaires lors de l'assemblée générale annuelle de la Société, le dividende final sera versé le 14 juin 2024 aux Actionnaires inscrits au registre à la fermeture des bureaux le 24 Mai 2024.
29. Approbation des états financiers
Le Conseil d'administration a arrêté les comptes consolidés le 11 mars 2024.
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