Résultats intermédiaires non audités
25 Mars 2024
Virgin Wines UK plc
(« Vins Vierges », la « Société » ou le « Groupe)
Résultats intermédiaires non audités
L'introduction d'initiatives stratégiques et d'une solide base de clients soutiennent une croissance à trois chiffres des résultats
Virgin Wines UK plc (AIM : VINO), l'un des plus grands détaillants de vins en ligne destinés aux consommateurs au Royaume-Uni, annonce aujourd'hui ses résultats intermédiaires non audités pour le semestre clos le 29 décembre 2023 (« S1 2024 »).
Faits saillants financiers
· Le chiffre d'affaires total a augmenté de 2 % à 34.3 millions de livres sterling (S1 2023 : 33.6 millions de livres sterling)
· EBITDA sous-jacent1 en hausse de 122 % à 1.76 M£ (S1 2023 : 0.75 M£)
· Le bénéfice par action a augmenté à 1.4p (S1 2023 : 0.1p)
· Trésorerie nette2 augmenté à 11.0 millions de livres sterling (S1 2023 : 7.6 millions de livres sterling)
Faits saillants stratégiques
· Performance du premier semestre soutenue par un modèle économique résilient et la mise en place d'initiatives stratégiques
o La proposition Warehouse Wines montre des premiers résultats encourageants, avec environ 2 XNUMX clients et une note Trustpilot « excellente » obtenue
o Actualisation de la marque terminée et en cours de déploiement sur tous les canaux
o Five O'clock Somewhere Wine Club et Vineyard Collection devraient être lancés avant la fin de l'année
· La clientèle reste active et fidèle, avec un accent continu sur l'acquisition de clients de haute qualité
o Taux de conversion de nouveaux clients en hausse de 22 % sur un an
o Taux de résiliation du dispositif WineBank au plus bas depuis 18 mois à 16.8%
o Réduction de 14 % du coût par recrue entièrement chiffré
· WineBank a réalisé son deuxième chiffre d'affaires le plus élevé au premier semestre depuis sa création en 1
o Adhésion en hausse de 1% à 152k
o Ventes d'abonnements en hausse de 6.5 % à 20.5 millions de livres sterling
· L’efficacité opérationnelle a continué de s’améliorer
o Stock réduit de 24 % sur un an
o Le nouveau système de gestion d'entrepôt (WMS) a fonctionné de manière très efficace pendant les périodes de pointe et réalise désormais les avantages attendus de sa mise en œuvre et d'autres sont à venir.
o Réduction de 25 % des coûts de traitement des commandes en entrepôt par caisse réalisée
· Une gestion proactive des coûts pour atténuer les pressions sur les intrants et l'augmentation des droits sur l'alcool ont permis de maintenir une marge brute du produit de 37.2 % (S123 : 36.5 %)
Négociation actuelle et perspectives
· Une performance positive au premier semestre malgré la pression des coûts et des consommateurs donne confiance dans la capacité à répondre aux attentes de bénéfices pour l’exercice 1
· Le Groupe continue de rechercher des opportunités de croissance, notamment à travers de nouvelles entreprises telles que Warehouse Wines, des fusions et acquisitions répondant à des critères stricts et la construction d'une croissance organique à travers les canaux de vente existants.
· Le Conseil continue d'examiner la politique actuelle d'allocation du capital en référence aux opportunités potentielles de fusions et acquisitions, aux politiques de dividendes et de rachat d'actions. Compte tenu de la solide position de trésorerie du Groupe et du cours actuel de l'action, le Conseil a approuvé un programme limité de rachat d'actions démarrant dans les semaines à venir pour couvrir les engagements futurs au titre des plans d'intéressement en actions du Groupe. De plus amples détails seront annoncés en temps utile
(1) L’EBITDA sous-jacent est avant paiements fondés sur des actions
(2) La trésorerie nette de 11.0 millions de livres sterling correspond à une trésorerie totale de 17.4 millions de livres sterling, moins les dépôts des clients de Wine Bank de 6.4 millions de livres sterling.
Jay Wright, PDG de Virgin Wines, a déclaré :
« Nous sommes heureux d'annoncer une performance positive au premier semestre, avec une bonne performance des activités sous-jacentes, y compris pendant la période de pointe de Noël, et l'introduction de nos initiatives stratégiques clés, permettant à la société de mieux positionner sa société pour poursuivre sa croissance à l'avenir. Notre clientèle reste active. et fidèles, avec des taux d'annulation qui continuent d'évoluer positivement malgré les incertitudes macroéconomiques. Nous restons concentrés sur l'acquisition de clients de haute qualité et sommes heureux que notre taux de conversion ait augmenté de 22 % d'une année sur l'autre. Notre offre phare WineBank continue de s'avérer populaire, avec le Le programme a réalisé son deuxième chiffre d'affaires le plus élevé au premier semestre depuis sa création.
Pour l’avenir, nous restons optimistes quant aux perspectives d’avenir du Groupe. Warehouse Wines, notre nouvelle proposition, a donné des premiers résultats encourageants, attirant près de 2,000 2024 clients auparavant « abandonnés », et nous avons reçu des commentaires positifs sur le rafraîchissement de notre marque. Nous prévoyons un bénéfice annuel pour XNUMX conforme aux attentes du marché et continuons à rechercher des opportunités pour poursuivre notre trajectoire de croissance. »
Enquêtes
Virgin Wines UK plc Jay Wright, PDG Graeme Weir, directeur financier
| Via Hudson Sandler |
Liberum Capital Limitée (Conseiller désigné et unique Broker) Edward Thomas Dru Danford Jean Fishley
| +44 20 3100 2222 |
Hudson Sandler (Relations publiques) Alex Brenan Dan de Belder Charlotte Cob Harry Griffiths
| [email protected] +44 20 7796 4133 |
Notes aux rédacteurs:
Virgin Wines est l'un des plus grands détaillants de vin en ligne direct au consommateur du Royaume-Uni. C'est une entreprise primée qui a la réputation de fournir et de conserver des produits de haute qualité, d'excellents niveaux de service à la clientèle et des méthodes de vente au détail innovantes.
La société, dont le siège est à Norwich, au Royaume-Uni, a été créée en 2000 par le groupe Virgin et a ensuite été acquise par Direct Wines en 2005 avant d'être rachetée par l'équipe de direction de Virgin Wines, dirigée par le PDG Jay Wright et le directeur financier Graeme Weir, en 2013. Il s'est inscrit à l'Alternative Investment Market (AIM) de la Bourse de Londres en 2021.
Virgin Wines compte plus de 600 vins et 100 spiritueux dans son portefeuille, qu'elle vend à une clientèle active comprenant plus de 150,000 200 membres de ses programmes d'abonnement. Elle compte environ XNUMX employés et un réseau mondial de partenaires et de fournisseurs viticoles de confiance dans le monde entier.
La société génère la majorité de ses revenus grâce à son programme d'abonnement WineBank à croissance rapide, en utilisant une variété de canaux de marketing, ainsi que par son équipe Wine Advisor, son canal Wine Plan et son service Pay As You Go.
En plus de sa vaste gamme de produits primés, Virgin Wines a été ravi d'être nommé détaillant de boissons en ligne de l'année 2022 lors des Drinks Retailing Awards de l'année dernière, ainsi que de recevoir le prix de bronze pour le centre de contact de l'année au Royaume-Uni 2022. Prix nationaux des centres de contact.
https://www.virginwinesplc.co.uk/
DÉCLARATION DU CHEF EXÉCUTIF
Présentation de l'entreprise
Je suis satisfait de notre performance au premier semestre 1, car nous avons réalisé de bons progrès dans l'ensemble de l'entreprise. L'introduction de nos initiatives stratégiques et la solidité de l'activité sous-jacente ont entraîné une augmentation de 2024 % de l'EBITDA d'une année sur l'autre et une réduction des coûts d'exécution des entrepôts de 122 % par rapport au premier semestre 25, renforçant encore notre bilan toujours solide (avec un augmentation de la trésorerie nette de 1 millions de livres sterling à fin décembre 2023 à 7.6 millions de livres sterling en décembre 2022). Les niveaux de stocks ont également diminué de 11 % sur un an, malgré un environnement de consommation difficile, soulignant la nature résiliente et robuste de notre modèle économique.
Il est particulièrement satisfaisant de constater que nos clients restent actifs et fidèles, avec le taux d'annulation sur 12 mois glissants de notre programme phare WineBank au plus bas depuis 18 mois et notre taux de conversion de nouveaux clients en hausse de 22 % par rapport à l'année dernière, alors que nous continuons à donner la priorité à la conduite automobile. clients de haute qualité grâce à nos canaux d’acquisition à faible coût.
Nous avons également procédé à un rafraîchissement de la marque et avons été ravis des retours extrêmement positifs reçus à ce jour. Le rafraîchissement est désormais déployé sur tous les canaux de vente et de communication, tandis que le lancement de notre nouvelle proposition de valeur, Warehouse Wines, a donné des premiers résultats encourageants.
Notre modèle d’achat continue de bien fonctionner, nous permettant d’atténuer les pressions plus élevées sur les coûts lorsque cela est possible. Il s'agit notamment du verre, de l'embouteillage et de l'emballage, ainsi que de la plus forte augmentation des taxes sur l'alcool depuis 50 ans, mise en œuvre en août 2023. Malgré cela, nos mesures d'atténuation ont contribué à garantir que nous obtenions toujours une augmentation de la marge brute sur le produit, de 36.5 % au S1 2023 à 37.2% au S1 2024.
De manière encourageante, les coûts ont diminué par rapport à leurs niveaux records de l’année dernière, soutenus par des mouvements positifs sur les devises. Néanmoins, la gestion prudente des coûts est une priorité constante dans l'ensemble de l'entreprise, et nous avons un plan de réduction des coûts qui garantira que nous continuerons à consolider notre position d'acteur avec le « coût de service » le plus bas du secteur - que ce soit en termes d'exploitation. , l'acquisition de clients ou le marketing.
Aperçu du trading
Le chiffre d'affaires du premier semestre 1 a augmenté de 2024 % à 2 millions de livres sterling (S34.3 1 : 2023 millions de livres sterling) tandis que l'EBITDA a augmenté de 33.6 % à 122 million de livres sterling (S1.75 1 : 2023 million de livres sterling). L'augmentation du bénéfice est due à l'augmentation des revenus, à une augmentation des marges brutes, à une réduction significative des variables opérationnelles et à un contrôle prudent des coûts liés à l'acquisition de nos clients. Les ventes de nos canaux DTC ont augmenté de 0.8 % et les revenus de nos activités B4.5B ont augmenté de 2 % d'une année sur l'autre. Les ventes générées par notre marketing par e-mail et SMS ont été particulièrement positives, avec des revenus attribuables à ces canaux en avance de 6.5 % par rapport au premier semestre 16.
Les ventes via notre canal cadeaux ont été un moment fort, avec un chiffre d'affaires en hausse de 17.5 % sur un an. Dans ce contexte, notre campagne de calendrier de l'Avent de Noël s'est avérée une nouvelle fois couronnée de succès, avec une augmentation de 18 % des unités vendues et une réduction des coûts de publicité numérique.
Notre canal commercial continue de croître, en hausse de 6 % sur un an. Nous avons constaté une forte croissance grâce aux cadeaux d'entreprise au cours de la période de Noël et sommes heureux d'avoir récemment renouvelé nos partenariats avec LNER et Avanti pour la fourniture de vins à bord de leurs trains pour deux années supplémentaires.
Au cours des six derniers mois, le Groupe a bâti sur sa solide position de trésorerie et reste sans dette, le Conseil d'administration évaluant en permanence les meilleurs moyens d'utiliser sa position de trésorerie pour créer de la valeur pour les actionnaires.
L'achat du client
Le paysage du recrutement de grands volumes de nouveaux clients de manière rentable et disciplinée reste difficile. Dans ce contexte, nous continuons de veiller à ce que nos investissements génèrent des taux de conversion élevés en nous concentrant sur l'acquisition de clients de haute qualité.
Les marges brutes sur notre acquisition de clients au cours du premier semestre 1 ont doublé, passant à 2024 % contre 14.1 % au premier semestre 7.1, et ont généré une augmentation de 1 % de la marge brute. Cette augmentation de la marge, parallèlement à la réduction de nos coûts d'exploitation, a permis de réduire de 2023 % le coût par recrue entièrement chiffré.
Notre stratégie de concentration sur des recrutements de qualité a également conduit à une augmentation de 22 % du taux de conversion des nouveaux clients, passant de 41.1 % en décembre 2022 à 50 % en décembre 2023. Ceci, couplé à la réduction positive du taux d'annulation de notre programme WineBank, a conduit à une augmentation de 1 % du nombre total de membres de nos programmes d'abonnement, à 152 XNUMX.
Schéma d'abonnement à WineBank et comportement des clients
Notre programme d'abonnement phare à WineBank a produit une performance solide, avec des adhésions en hausse de 1 % et des ventes en hausse de 6.5 % pour atteindre 20.5 millions de livres sterling, soit le deuxième chiffre d'affaires le plus élevé au premier semestre pour les clients de WineBank depuis sa création. Les revenus totaux générés par l'intermédiaire de nos membres WineBank sont désormais 1 % plus élevés qu'au premier semestre 75, ce qui met en évidence la croissance de sa popularité et les effets d'un marketing important autour du programme qui sous-tend les progrès réalisés au cours des quatre dernières années.
Par ailleurs, le taux de résiliation sur 12 mois glissants est passé de 17.8% en décembre 2022 à 16.8% en décembre 2023, reflétant la fidélité de la clientèle et les initiatives mises en œuvre pour augmenter les taux de rétention.
Les dépôts des clients de WineBank s'élevaient à 6.4 millions de livres sterling fin décembre 2023, contre un sommet de plus de 9 millions de livres sterling fin octobre, les clients étant devenus plus actifs en novembre et décembre. Tous les dépôts des clients sont détenus sur un compte client distinct et ne sont pas utilisés pour financer l'entreprise ou nos besoins en fonds de roulement.
Le principal facteur limitant une croissance plus substantielle des revenus est le taux de fréquence des commandes relativement modéré, qui a diminué au cours des deux dernières années, passant d'environ quatre cas par an et par client à près de trois cas. Cependant, nous commençons à voir les premiers signes indiquant que cette tendance a atteint son point bas et commence à évoluer de manière plus positive, comme en témoigne l'augmentation du taux de rétention des ventes de 80 % au premier semestre 1 à 2023 % au premier semestre 91. Nous sommes également encouragés par la fidélité continue de la clientèle, car les membres restent actifs et nous sommes convaincus qu'à mesure que la confiance des consommateurs commencera à augmenter, nous assisterons à un retour à une fréquence d'achat plus élevée.
Nous continuons de recevoir d'excellentes critiques de la part de nos clients, tant pour nos niveaux de service que pour la qualité de nos vins. Notre score Trustpilot est jugé « excellent » à 4.4 étoiles avec plus de 17,000 4 avis cinq étoiles. De même, les notes de vins de nos clients continuent d'être en moyenne supérieures à 5 sur XNUMX et les commentaires que nous recevons de nos membres continuent d'être un élément essentiel dans la façon dont nous développons nos gammes de vins d'un millésime à l'autre.
Opérations
Notre système de gestion d’entrepôt a fonctionné de manière très efficace pendant la période de pointe de Noël 2023 et nous tirons désormais des bénéfices considérables de sa mise en œuvre. Le coût par caisse pour l'exécution dans nos centres de distribution a diminué de 25 % d'une année sur l'autre et nous avons fourni les plus hauts niveaux de service client pendant la période de pointe avec une capacité continue à expédier les commandes passées avant 4 heures pour une livraison le lendemain.
Nous restons convaincus que le nouveau WMS permettra de réaliser d'autres gains d'efficacité et nous continuons à travailler dur pour offrir ces futurs avantages en termes de coûts.
La variable opérationnelle totale par caisse a diminué de 11 % par rapport au premier semestre 1, malgré une augmentation de 2024 % du salaire vital national pour nos équipes de service client et d'entrepôt, et une pression sur les coûts de messagerie due aux suppléments carburant et à l'emballage.
Stratégie d'achat
En août 2023, le secteur vitivinicole du Royaume-Uni a été soumis à la plus forte augmentation des taxes sur l'alcool, augmentant le coût des vins ayant un taux d'alcool compris entre 11.5 % et 14.5 %, passant de 2.23 £ la bouteille à 2.67 £. Cette augmentation de 20 %, qui concerne la grande majorité des vins et n'inclut pas la TVA, intervient à un moment où les clients sont particulièrement sensibles aux prix.
Nous avons la chance que notre modèle d'achat open source nous ait permis d'atténuer partiellement les effets de ce changement de droits de douane en nous permettant de déplacer rapidement notre approvisionnement vers les pays et régions offrant les meilleurs rapports qualité/valeur à court terme, tout en travaillant également avec notre réseau mondial de vignerons pour nous concentrer sur la création d'un portefeuille plus large de vins à faible teneur en alcool. Néanmoins, il n'est pas possible de livrer une quantité substantielle de vins à 11% vol. et en dessous, notamment avec des vins rouges et des vins de climats plus chauds.
Entre-temps, l'excellent travail de l'équipe d'achat nous a aidé à rester compétitifs en termes de prix tout en maintenant les niveaux de qualité et en augmentant les marges brutes sur les produits. Nous sommes ravis que notre acheteuse en chef, Sophie Lord, ait été reconnue dans l'ensemble du secteur comme « Acheteuse britannique de l'année » lors des Decanter Retailer Awards de cette année, et que toute l'équipe d'achat ait été présélectionnée pour la « Meilleure équipe d'achat » lors du prochain Foire aux vins de Londres.
Nouvelles initiatives stratégiques
Nous continuons de bien progresser dans l'introduction d'un certain nombre de nouvelles initiatives stratégiques et nous avons été heureux de lancer notre nouvelle proposition de valeur, Warehouse Wines, fin octobre 2023, parallèlement au déploiement continu de notre nouvelle actualisation de marque.
Nous avons testé la proposition Warehouse Wines auprès d'un certain nombre de clients « expirés » de Virgin Wines, offrant un accès à une marque qui proposait quotidiennement des prix bas dans la fourchette de prix de 6.49 £ à 8.99 £ par bouteille sur des vins d'excellente qualité sans aucun programme d'abonnement en cours. Le lancement initial a été encourageant, avec un peu moins de 2 4.4 clients ayant opté pour une offre Warehouse Wines, une note de 4 « excellent » sur Trustpilot et des notes de vins des clients supérieures à 5 sur XNUMX, conformément à celles de la marque principale Virgin Wines.
Plus largement, les retours des clients dès la première étape du rafraîchissement de la marque ont été totalement positifs, et nous continuons à les déployer sur nos différents canaux. Le lancement de notre Five O'clock Somewhere Wine Club, qui propose des vins de boutique exceptionnels, en petits lots, fabriqués à la main à McLaren Vale en Australie, est imminent, et le premier lot de vins que nous avons développé pour notre collection Vineyard, en utilisant notre propre expertise en vinification. et des parcelles de vignoble dans le sud-est de l'Angleterre, en France, en Afrique du Sud et en Australie devraient être lancées au quatrième trimestre 4.
Négociation actuelle et perspectives
Nous avons été encouragés à la fois par la performance opérationnelle et le niveau de bénéfice généré au premier semestre, qui nous ont donné une base solide pour le deuxième semestre 2. Même si l'environnement de consommation reste difficile, nous restons confiants dans notre capacité à générer un résultat positif. performance d'une année sur l'autre et réaliser un bénéfice annuel conforme à nos attentes.
Janvier et février sont généralement les mois les plus calmes de l'année dans notre secteur. Cependant, le mois de mars est revenu à un niveau de négociation plus normal et nous sommes impatients de poursuivre sur cette voie et de générer une croissance sur un an au quatrième trimestre 4.
Les pressions sur les coûts continuent et le Conseil étudie continuellement diverses façons de réduire les coûts et de maintenir notre position en tant que société offrant les coûts les plus bas dans le secteur du vin DTC. Nous reconnaissons également la nécessité d'être compétitifs en termes de prix et de générer des volumes dans un environnement caractérisé par une inflation importante des coûts. Veiller à ce que nous continuions à avoir une structure de coûts adaptée à l'environnement commercial actuel, ainsi que permettre aux canaux de vente d'avoir la flexibilité sur les marges des produits pour générer de la croissance, est une priorité constante.
Le Groupe continue de rechercher des opportunités de croissance, qu'il s'agisse d'investir dans de nouvelles entreprises telles que Warehouse Wines, d'envisager toute opportunité de fusion et d'acquisition susceptible de répondre aux critères stricts exigés par l'activité, ou de s'appuyer sur la croissance organique de ses canaux de vente existants.
ANALYSE FINANCIER
Bénéfice avant impôt
Le bénéfice avant impôts s'est élevé à 1.1 million de livres sterling (S123 : 0.1 million de livres sterling), reflétant la reprise des performances au premier semestre 1.
Revenu
Le chiffre d'affaires du groupe a augmenté de 2 % au premier semestre 1, à 2024 millions de livres sterling (S34.3 : 123 millions de livres sterling). Cela a été soutenu par la résilience de notre principal programme d'abonnement, WineBank, dont les revenus ont augmenté de 33.6 million de livres sterling, soit 1.3 %, d'une année sur l'autre.
Bénéfice brut
La marge bénéficiaire brute publiée a augmenté de 2% à 31.1% (S123 : 29.1%). La marge bénéficiaire brute déclarée comprend le coût du vin, les droits de douane, l'emballage et les frais de livraison. Les marges sur produits hors emballage et livraison ont également augmenté, à 37.2% (S123 : 36.5%).
Dépenses exceptionnelles ponctuelles
Les dépenses ponctuelles exceptionnelles au premier semestre 1 se sont élevées à 2024 million de livres sterling (S0 : 123 616 £). L'année précédente comprenait des coûts exceptionnels liés à la mise en œuvre du système de gestion d'entrepôt en septembre 2022. Ceux-ci ont été présentés séparément en raison de leur ampleur et de leur caractère ponctuel.
EBITDA
L'EBITDA sous-jacent avant paiements fondés sur des actions a augmenté de 965 122 £, soit 1.755 %, à 123 790 millions de £ (SXNUMX : XNUMX XNUMX £).
Paiements basés sur des actions
Le Groupe a provisionné une charge de paiement fondé sur des actions de 137 123 £ (S89 : XNUMX XNUMX £), liée au plan d'intéressement à long terme fondé sur des actions pour l'équipe de direction. Ces charges ont été réintégrées à l'EBITDA sous-jacent.
Revenus financiers
Produits financiers de 161 123 £ (S52 : XNUMX XNUMX £) liés aux intérêts bancaires perçus sur les soldes de trésorerie.
Dépenses financières
Charges financières de 80 123 £ (S89 : XNUMX XNUMX £) liées aux frais d'intérêts pour les actifs au titre du droit d'utilisation. Le Groupe n'a pas d'emprunts, il n'y a donc pas de dépenses liées au service des découverts ou des emprunts.
Bénéfice par action
Le bénéfice de base et dilué par action a augmenté à 1.4p au premier semestre 1, contre 2024p, en raison d'une augmentation substantielle du bénéfice après impôts à 0.1 801 £ (S123 : 73 XNUMX £).
Dividende
Le Conseil ne recommande pas le versement d'un acompte sur dividende, mais il continuera à réexaminer la politique de dividende du Groupe.
Monnaie étrangère
Tous les revenus du Groupe proviennent de l'activité au Royaume-Uni et sont libellés en GBP. Le Groupe s'approvisionne, principalement du vin, sur le marché mondial, principalement en euros, en dollars américains et en dollars australiens. Le Groupe couvre ses achats en devises afin d'apporter une visibilité sur les prix de revient futurs.
Achat
Les stocks de clôture ont diminué de 24 % par rapport à l'année précédente, à 8.4 millions de livres sterling (S123 : 11 millions de livres sterling). Nous continuons de surveiller la gamme de vins et la chaîne d'approvisionnement pour garantir que nous optimisons la valeur comptable des stocks.
Argent liquide
La trésorerie brute à la fin de la période s'élevait à 17.4 millions de livres sterling (S123 : 14.1 millions de livres sterling). Le Groupe suit la trésorerie nette après déduction des dépôts des clients de WineBank. La trésorerie nette en caisse, hors dépôts WineBank, a augmenté de 3.4 millions de livres sterling pour atteindre 11.0 millions de livres sterling (S123 : 7.6 millions de livres sterling). Les dépôts de WineBank sont réservés et ne sont pas utilisés pour financer des achats d'actions ou un fonds de roulement.
Jay Wright
Chief Executive Officer
25 Mars 2024
Résumé des résultats
| Non audité | Non audité |
| 29-Dec | 31-Dec |
des milliers de £ | 2023 | 2022 |
Revenu | 34,286 | 33,627 |
Bénéfice brut | 10,654 | 9,774 |
Bénéfice brut % | 31.1% | 29.1% |
| ||
Dépenses d'exploitation sous-jacentes | (8,899) | (8,984) |
| ||
EBITDA sous-jacent | 1,755 | 790 |
| ||
Bénéfice avant impôt | 1,057 | 90 |
| ||
Actif net | 22,760 | 22,235 |
Trésorerie et équivalents de trésorerie | 17,412 | 14,128 |
| ||
L'EBITDA sous-jacent exclut les paiements fondés sur des actions |
Vins vierges Royaume-Uni Plc |
État consolidé condensé du résultat global revenu |
pour la période terminée le 29 décembre 2023 |
Non audité | Non audité | ||
Notes | 29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | |
£'000 | £'000 | ||
Revenu | 34,286 | 33,627 | |
Coût de vente | (23,632) | (23,853) | |
Brut profitez | 10,654 | 9,774 | |
Opérateurs dépenses | (9,678) | (9,647) | |
Opérateurs profitez | 3 | 976 | 127 |
financier revenu | 5 | 161 | 52 |
financier les coûts | 6 | (80) | (89) |
Bénéfice avant imposition | 1,057 | 90 | |
Imposition | (256) | (17) | |
Résultat de l'exercice et total global revenu |
801 |
73 | |
Bénéfice de base et dilué par action (centime) |
7 |
1.4 |
0.1 |
Vins vierges Royaume-Uni Plc |
État financier consolidé résumé position |
au 29 décembre 2023 |
Non audité | Non audité | Vérifié | ||
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | 30 Juin | ||
Notes | 2023 | |||
£'000 | £'000 | £'000 | ||
ACTIF | ||||
Non courant actif | ||||
Intangible actif | 8 | 11,145 | 11,424 | 11,350 |
Immobilisations corporelles et l'équipements | 9 | 306 | 487 | 402 |
Droit d'usage actif | 10 | 2,620 | 3,007 | 2,870 |
Taxe différée atout | 240 | 411 | 496 | |
Total Non-actuel actif | 14,311 | 15,329 | 15,118 | |
Courant actif | ||||
stocks | 8,400 | 11,046 | 8,367 | |
Commerce et autres créances | 11 | 2,689 | 2,484 | 2,615 |
Produits financiers dérivés instruments | 6 | 26 | - | |
Espèces et espèces équivalents | 17,412 | 14,128 | 13,514 | |
Courant total actif | 28,507 | 27,684 | 24,496 | |
Total actif | 42,818 | 43,013 | 39,614 | |
RESPONSABILITÉS ET ÉQUITÉ | ||||
Courant passifs | ||||
Commerce et autres dettes | 12 | (16,718) | (17,074) | (14,206) |
Produits financiers dérivés instruments | - | - | (12) | |
Crédit-bail responsabilité | (534) | (527) | (521) | |
Prêts et emprunts | - | - | - | |
Courant total passifs | (17,252) | (17,601) | (14,739) | |
Non courant passifs | ||||
Des provisions | (344) | (313) | (321) | |
Crédit-bail responsabilité | (2,462) | (2,864) | (2,732) | |
Total non courant passifs | (2,806) | (3,177) | (3,053) | |
Total passifs | (20,058) | (20,778) | (17,792) | |
Net actif | 22,760 | 22,235 | 21,822 | |
Équité | ||||
Partager capital | 13 | 558 | 558 | 558 |
Partager Premium | 11,989 | 11,989 | 11,989 | |
Part propre réserve | - | (36) | - | |
Gratuit réserve | 65 | 65 | 65 | |
Autre réserve | 539 | 184 | 402 | |
Retenu bénéfices | 9,609 | 9,475 | 8,808 | |
Total Équité | 22,760 | 22,235 | 21,822 |
Vins vierges Royaume-Uni Plc |
État consolidé condensé des variations équité |
pour la période terminée le 29 décembre 2023 |
Appelé up partage le capital |
Partage de prime | Propre Partager réserve |
Réserve de fusion |
Autre réserve |
Gains conservés | Total des actionnaires fonds | |
£'000 | £'000 | £'000 | £'000 | £'000 | £'000 | ||
2 Juillet 2022 | 558 | 11,989 | (36) | 65 | 95 | 9,402 | 22,073 |
Bénéfice pour le financier an | - | - | - | - | - | 73 | 73 |
Basé sur le partage Paiements | - | - | - | - | 89 | - | 89 |
30 Décembre 2022 non audité | 558 | 11,989 | (36) | 65 | 184 | 9,475 | 22,235 |
1 Juillet 2023 |
558 |
11,989 |
- |
65 |
402 |
8,808 |
21,822 |
Bénéfice pour le financier an | - | - | - | - | - | 801 | 801 |
Basé sur le partage Paiements | - | - | - | - | 137 | - | 137 |
29 Décembre 2023 non audité | 558 | 11,989 | - | 65 | 539 | 9,609 | 22,760 |
Vins vierges Royaume-Uni Plc |
État de trésorerie consolidé résumé les flux |
pour la période terminée le 29 décembre 2023 |
Non audité | Non audité | |
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | |
£'000 | £'000 | |
Flux de trésorerie d'exploitation activités | ||
Bénéfice avant imposition | 1,057 | 90 |
Ajustements pour: | ||
L'amortissement et amortissement | 642 | 573 |
Financement net les coûts | (81) | 37 |
Basé sur le partage Paiement | 137 | 89 |
Diminution/(augmentation) du commerce et autres créances | (80) | (17) |
Augmenter en inventaires | (33) | (2,393) |
(Diminution)/augmentation du commerce et autres dettes | 2,522 | 1,647 |
Trésorerie nette (utilisée)/générée par l'exploitation activités | 4,164 | 26 |
Flux de trésorerie provenant des investissements activités | ||
Intérêt reçu | 161 | 52 |
Achat d'immobilisations incorporelles et corporelles actif | (90) | (716) |
Trésorerie nette utilisée pour investir activités | 71 | (664) |
Flux de trésorerie liés au financement activités | ||
Paiement du bail passifs | (257) | (215) |
Paiement du bail intérêt | (80) | (89) |
Trésorerie nette utilisée en financement activités | (337) | (304) |
(Diminution)/augmentation nette de la trésorerie et de la trésorerie équivalents | 3,898 | (942) |
Trésorerie et équivalents de trésorerie au début de période |
13,514 |
15,070 |
Trésorerie et équivalents de trésorerie à la fin de période | 17,412 | 14,128 |
3,898 | (942) |
1 | Général Informations L'activité principale du Groupe est l'importation et la distribution de du vin.
La Société a été constituée le 1er février 2021 au Royaume-Uni et est une société publique à responsabilité limitée par actions enregistrée en Angleterre et au Pays de Galles. Le siège social est situé au 37-41 Roman Way Industrial Estate, Longridge Road, Ribbleton, Preston, Lancashire, Royaume-Uni, PR2 5BD. Le numéro d’entreprise enregistré est le 13169238. |
2 |
Comptabilité importante politiques
Base de préparation Les informations financières intermédiaires consolidées du groupe Virgin Wines UK Plc ont été préparées conformément aux principales méthodes comptables utilisées dans les états financiers consolidés du Groupe pour l'exercice clos le 30 juin 2023. Ces états financiers intermédiaires doivent être lus en conjonction avec ces états financiers consolidés. états financiers, qui ont été préparés conformément aux normes comptables internationales conformément aux exigences de la loi sur les sociétés de 2006.
Ces états financiers intermédiaires ne sont pas entièrement conformes à la norme IAS 34 « Information financière intermédiaire », comme cela est actuellement permis par les règles de l'AIM.
Coût historique congrès L'information financière intermédiaire a été préparée sur la base du coût historique à l'exception de certains actifs et passifs financiers (y compris les instruments dérivés), évalués à la juste valeur par le biais du compte de résultat. |
2 | Comptabilité importante politiques | ||
Going préoccupation Les activités du Groupe, ainsi que les facteurs susceptibles d'affecter son développement, ses performances et sa situation futures, sont présentés dans la Déclaration des Directeurs Généraux, qui décrit également la situation financière du Groupe.
Au cours de la période, le Groupe a satisfait à ses besoins quotidiens en fonds de roulement grâce à la trésorerie générée par les activités opérationnelles. Les prévisions et projections du Groupe, tenant compte des changements raisonnablement possibles dans les performances commerciales, montrent que le Groupe devrait être en mesure de fonctionner en utilisant les liquidités générées par l'exploitation et qu'aucune facilité d'emprunt supplémentaire ne sera nécessaire.
Après avoir évalué les principaux risques, les administrateurs ont jugé approprié d'adopter le principe comptable de continuité d'exploitation pour l'établissement des états financiers consolidés.
Bonne volonté Le goodwill n'est pas amorti mais fait l'objet d'un test de dépréciation chaque année. La valeur recouvrable de l'unité génératrice de trésorerie (UGT) unique du Groupe est déterminée par le calcul de sa valeur d'utilité. Le calcul de la valeur d'utilité nécessite que le Groupe estime les flux de trésorerie futurs attendus de chaque UGT unique et utilise un taux d'actualisation approprié afin de calculer la valeur actuelle. La valeur d'utilité est ensuite comparée au total des actifs et passifs concernés de l'UGT. | |||
3 |
Opérateurs profitez | ||
Le résultat opérationnel est indiqué après facturation/(crédit): | |||
Non audité | Non audité | ||
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | ||
£'000 | £'000 | ||
Inventaire imputé au coût de vente | 21,575 | 21,416 | |
Amortissement des immobilisations incorporelles (note 8) | 272 | 209 | |
Amortissement des immobilisations corporelles (note 9) | 120 | 109 | |
Amortissement du droit d'utilisation du bien (note 10) | 250 | 255 | |
Gains de change nets (y compris mouvements de juste valeur par résultat) dérivés) | (22) | 8 | |
Mouvement en inventaire disposition | (38) | (35) |
4 | Basé sur le partage Paiements | ||
Au cours de la période close le 29 décembre 2023, le Groupe a mis en place un plan de paiement fondé sur des actions, réglé en actions, comme décrit ci-dessous.
La charge sur la période attribuée au plan s'élevait à 137 1 £ (S2023 XNUMX : 89 XNUMX XNUMX £).
Dans le cadre du plan d'intéressement à long terme de Virgin Wines UK Plc, le Groupe attribue des récompenses aux administrateurs et aux cadres supérieurs sous réserve de la réalisation d'un chiffre d'affaires et d'un bénéfice net préalablement convenus pour l'exercice du Groupe, trois exercices après la date du prix. Ces actions sont acquises après l'annonce du chiffre d'affaires et du bénéfice audité pour l'exercice concerné.
Les attributions sont attribuées dans le cadre du plan sans contrepartie et ne comportent aucun dividende ni droit de vote. Les attributions sont exerçables à la valeur nominale de l'action de 0.01 £. Les récompenses sont perdues si l'employé quitte le Groupe avant l'acquisition des récompenses, sauf dans les cas où l'employé est considéré comme un « Good Leaver ». | |||
Non audité |
Non audité | ||
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | ||
Partages | Partages | ||
Exceptionnel au début de période | 2,811,645 | 1,216,739 | |
Accordé pendant la période | - | 2,366,798 | |
Exceptionnel à la fin de période | 2,811,645 | 3,583,537 | |
La Société a attribué ses premières options sur actions le 23 juin 2021. D'autres options sur actions ont été attribuées le 6 décembre 2021 et le 6 décembre 2022.
Les attributions en cours au 29 décembre 2023 ont une durée de vie contractuelle résiduelle moyenne pondérée de 1.4 an (30 décembre 2022 : 2.2 ans).
La juste valeur à la date d'attribution a été déterminée par référence au cours de bourse à la date d'attribution, puisqu'il n'existe pas de conditions de performance de marché et que le rendement du dividende attendu est de 0 %. Par conséquent, aucun modèle distinct d’évaluation des options n’a été utilisé pour déterminer la juste valeur des attributions. | |||
5 |
financier revenu | ||
Non audité | Non audité | ||
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | ||
£'000 | £'000 | ||
Banque intérêt | 161 | 52 |
6 | financier les coûts | ||
Non audité | Non audité | ||
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | ||
£'000 | £'000 | ||
Intérêts payables pour le bail passifs | 80 | 89 | |
7 |
Gains par Partager | ||
Le résultat de base et dilué par action est calculé en divisant le résultat attribuable aux actionnaires par le nombre moyen pondéré d'actions ordinaires en circulation au cours de la période. | |||
Le calcul du bénéfice de base par action est basé sur les éléments suivants données: | |||
Statutaire EPS | |||
Non audité | Non audité | ||
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | ||
Mes Revenus (£'000) | |||
Bénéfice après impôt | 801 | 73 | |
Gains aux fins du salaire de base par Partager | 801 | 73 | |
nombre de part | |||
Nombre moyen pondéré d'actions pour le calcul du résultat de base par Partager | 55,837,560 | 55,837,560 | |
Nombre moyen pondéré d'actions pour le calcul du résultat dilué par Partager | 58,649,205 | 57,054,299 | |
Résultat de base et dilué par action ordinaire (centime) | 1.4 | 0.1 |
8 | Intangible actif | |||
Réservation de groupe | ||||
Bonne volonté | Logiciels | Total | ||
£'000 | £'000 | £'000 | ||
Prix | ||||
Au 2 juillet 2022 | 9,623 | 2,781 | 12,404 | |
Récents | - | 520 | 520 | |
30 Décembre 2022 non audité | 9,623 | 3,301 | 12,924 | |
Au 1 juillet 2023 | 9,623 | 3,480 | 13,103 | |
Récents | - | 67 | 67 | |
29 Décembre 2023 non audité | 9,623 | 3,547 | 13,170 | |
Amortissement cumulé et détérioration | ||||
Au 2 juillet 2022 | - | 1,291 | 1,291 | |
Amortissement charge | - | 209 | 209 | |
30 Décembre 2022 non audité | - | 1,500 | 1,500 | |
Au 1 juillet 2023 | - | 1,753 | 1,753 | |
Amortissement charge | - | 272 | 272 | |
29 Décembre 2023 non audité | - | 2,025 | 2,025 | |
Livre net Plus-value | ||||
Au 29 décembre 2023 non audité | 9,623 | 1,522 | 11,145 | |
Au 30 juin 2023 vérifié |
9,623 |
1,727 |
11,350 | |
Au 30 décembre 2022 non audité |
9,623 |
1,801 |
11,424 |
9 | Immobilisations corporelles et l'équipements | ||||
Propriété à bail | L'ordinateur matériel & entrepôt l'équipements |
Agencements & installations |
Total | ||
£'000 | £'000 | £'000 | £'000 | ||
Prix | |||||
Au 2 juillet 2022 | 20 | 899 | 385 | 1,304 | |
Récents | - | 71 | 125 | 196 | |
30 Décembre 2022 non audité | 20 | 970 | 510 | 1,500 | |
Au 1 juillet 2023 | 20 | 980 | 538 | 1,538 | |
Récents | - | 9 | 15 | 24 | |
29 Décembre 2023 non audité | 20 | 989 | 553 | 1,562 | |
Accumulé dépréciation | |||||
Au 2 juillet 2022 | 20 | 612 | 272 | 904 | |
Facturer pour le an | - | 63 | 46 | 109 | |
30 Décembre 2022 non audité | 20 | 675 | 318 | 1,013 | |
Au 1 juillet 2023 | 20 | 750 | 366 | 1,136 | |
Facturer pour le période | - | 69 | 51 | 120 | |
29 Décembre 2023 non audité | 20 | 819 | 417 | 1,256 | |
Livre net Plus-value | |||||
Au 29 décembre 2023 non audité | - | 170 | 136 | 306 | |
Au 30 juin 2023 vérifié |
- |
230 |
172 |
402 | |
Au 30 décembre 2022 non audité |
- |
295 |
192 |
487 | |
Les amortissements sont imputés aux charges d'exploitation en résultat compte. |
10 | Droit d'usage actif | |||
Propriété à bail |
L'ordinateur matériel & équipement d'entrepôt |
Total | ||
£'000 | £'000 | £'000 | ||
Prix | ||||
Au 2 juillet 2022 | 5,060 | 143 | 5,203 | |
30 Décembre 2022 non audité | 5,060 | 143 | 5,203 | |
Au 1 juillet 2023 | 5,060 | 252 | 5,312 | |
29 Décembre 2023 non audité | 5,060 | 252 | 5,312 | |
Accumulé dépréciation | ||||
Au 2 juillet 2022 | 1,891 | 50 | 1,941 | |
Facturer pour le période | 241 | 14 | 255 | |
30 Décembre 2022 non audité | 2,132 | 64 | 2,196 | |
Au 1 juillet 2023 | 2,357 | 85 | 2,442 | |
Facturer pour le période | 225 | 25 | 250 | |
29 Décembre 2023 non audité | 2,582 | 110 | 2,692 | |
Livre net Plus-value | ||||
Au 29 décembre 2023 non audité | 2,478 | 142 | 2,620 | |
Au 30 juin 2023 vérifié |
2,703 |
167 |
2,870 | |
Au 30 décembre 2022 non audité |
2,928 |
79 |
3,007 |
11 | Commerce et autres créances | ||
Non audité | Non audité | ||
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | ||
£'000 | £'000 | ||
Montants exigibles dans un délai d'un année: | |||
Commerce créances | 1,591 | 1,562 | |
Contract actif | 966 | 922 | |
Autre créances | 132 | - | |
2,689 | 2,484 | ||
12 |
Commerce et autres dettes | ||
Non audité | Non audité | ||
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | ||
£'000 | £'000 | ||
Commerce dettes | 4,648 | 4,674 | |
Fiscalité et social sécurité | 3,119 | 3,440 | |
Contract passifs | 6,548 | 6,734 | |
Accumulations et autres créanciers | 2,403 | 2,226 | |
16,718 | 17,074 |
13 | Partager capital | ||
Non audité | Non audité | ||
29 Décembre 2023 | 30 Décembre 2022 | ||
£'000 | £'000 | ||
Autorisé, Alloué, appelé et entièrement payé | |||
55,837,560 2022 55,837,560 (0.01 : XNUMX XNUMX XNUMX) actions ordinaires de XNUMX £ chacun | 558 | 558 |
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