Venture Life renouvelle sa facilité de crédit renouvelable
Groupe d'assurance vie
39.50p
16:55 01/05/24
Spécialiste des produits d'auto-soins Groupe d'assurance vie a annoncé vendredi le renouvellement de sa facilité de crédit renouvelable avec Santander UK et HSBC Innovation Bank.
Partage FTSE AIM
764.98
16:54 01/05/24
Équipement et services de soins de santé
11,642.53
17:14 01/05/24
La société cotée à l'AIM a déclaré que la facilité lui donnait des capacités d'emprunt allant jusqu'à 30 millions de livres sterling, limitées à un montant net n'excédant pas 2.5 fois son EBITDA consolidé au cours des 12 derniers mois, y compris l'EBITDA courant de toute acquisition.
Il a indiqué que cette limite augmenterait temporairement à 2.75x dans les trois mois suivant immédiatement une acquisition.
En outre, le groupe a déclaré avoir accès à une facilité supplémentaire de 20 millions de livres sterling, soumise à des conditions spécifiques, aux mêmes conditions que la facilité de crédit renouvelable.
Avec une durée initiale de trois ans et une option de prolongation d'un an supplémentaire, le conseil d'administration a déclaré que la facilité entraînerait un taux d'intérêt allant de 2 % à 2.85 %.
La position de levier existante du groupe au-dessus de la livre sterling déterminerait le taux d'intérêt moyen de l'indice d'intérêt au jour le jour (SONIA) et le taux d'intérêt interbancaire offert en euro (EURIBOR).
Venture Life a déclaré qu'elle pourrait utiliser les fonds tirés de cette facilité pour des acquisitions, du fonds de roulement ou d'autres fins commerciales.
Le conseil d'administration a déclaré avoir profité de l'occasion pour optimiser les politiques de financement du groupe, compte tenu de ses besoins à moyen et long terme.
"Santander UK et HSBC Innovation Bank ont apporté leur soutien à Venture Life Group au cours des trois dernières années, et nous sommes ravis de finaliser notre refinancement avec eux", a déclaré Daniel Wells, directeur financier.
« Il a été excellent de travailler avec les équipes des deux prêteurs et elles comprennent bien notre activité et le secteur de la santé grand public.
« Nous sommes impatients de travailler avec eux à l'avenir alors que nous continuons à développer et à développer notre entreprise. »
À 1031 BST, les actions de Venture Life Group ont augmenté de 4.58% à 40p.
Reportage de Josh White pour Sharecast.com.